太阳的金币7

视频信息 标题: 8天7板破局龙！没能让立新大人使出全力真是抱歉，首开周期再现？ BV号: BV1og3F6REVM 时长: 9分47秒（587秒） 作者: MiniMax-M3 原始链接: B站视频 视频摘要 视频围绕A股当日市场情绪修复行情展开，主线聚焦两只核心标的。一是大金融周期龙头立新能源（视频中称"立新"），在周五断板进监管后实现弱转强反包，8天7板确立"破局龙"地位，主播认为这是首开六进期走势的复刻，其延续性得益于情绪冰点后的修复节点与监管护盘状态下的宽容度；二是长兴科技首日上市，竞价152亿、市值破3万亿，主播认为合理估值在30多元附近，并指出其"不能太强也不能太弱"的挟持科技板块特征。此外，宁德时代400亿历史最大回购带动电池板块，电网设备分化、新药与创新医疗异动。主播对本周判断为前两天情绪纠偏上升、周四五面临回踩震荡，重点关注周三美联储利率决议及海外科技巨头财报对AI行情方向的指引。 核心要点 立新能源弱转强：作为近监管期的破局龙，复刻首开六进期爆量断板后次日反包走势，立新在情绪修复共振节点下具备延续自身周期的最优条件。 监管护盘窗口：前副村长被查、量化收敛、宁德400亿回购等共同缓和情绪，监管对立新在护盘期内"拖而不举"，使得龙头炒作空间阶段性打开。 国新能源名字映射：与立新能源仅一字之差，承担补涨/卡位小弟角色，类似往年"人民同泰"“华电辽能"等名字跟风套路。 异动监管风险：立新距三天20%异动阈值仅一步，参考首开度节时全天分时惨烈走势，有先手者建议提前减仓，后续格局须依赖利润垫而非认知。 长兴科技挟持科技板块：首日竞价1500亿超预期但合理估值约30多元，其涨跌直接绑架半导体产业链，防御板块（银保证）作为对冲工具人待命。 宁德回购驱动电池链：400亿回购创历史纪录，日科化学领涨弹性，但主板前排辅射股份走出类双头形态，筹码结构变差需减仓。 电网设备与新药分化：长缆股份因非主动上板被降预期，猴痘/创新药尾盘拉升存两种猜想（资金反应滞后或博弈科技回流），量化停机或为缩量原因之一。 本周关键事件：周三美联储利率决议（大概率不加息）利好有色修复，海外科技巨头财报将决定下半年AI行情方向，海外链宜做超跌反弹而非趋势格局。 视频全文转录 口播原文，由 Groq Whisper 转录 + LongCat/M3 标点修复。 第1段 8天气板利息能源，小概率事件发生了。上周五爆量断板顶进监管之后，今天成功转强，指数情绪也是大举修复，尤其是这波尾盘资金抢科技抢得有点疯，把光模块、PCB、MCC应抢尽抢。近5000家上涨，百余家涨停，一片欣欣向荣。 今天视频讲几个事情。首先不得不讲的是咱们的短线总龙头利息能源延续了自己的周期。周五说了把它奶活了，是不是要记我一功？第二个当然不得不说的就是长兴科技终于上市了，首日1400多亿的成交符合预期，主力金额流入直逼甚至一度超过商政指数，创造多项历史。第三个就是对后续的一个走势大概的判断，还是希望大家给我点一个免费的赞。我们现在开始先说立新。好好看我周五视频的朋友应该对目前这种走势并不是特别陌生吧，基本上是1比1复刻当时首开六进期爆量断板之后次日弱转强强势反包。 第2段 而且今天盘前有跟朋友们分享这样的预期。 我们从大往小来说，首先首开克立新都处于一个情绪挤联冰之后、科技退潮、题材抬头，重新来到上升期这么一个节点。并且我们对市场情绪判断是周五是一个冰点极致缩量加抓人底加制裁量化的小作文。什么是抓人底呢？这个有点黑色幽默了，就是监管开始通过严厉打击证券市场的一些违规行为来稳定市场信心。周末的时候前副村长被调查了，他任内推动的成就化交易政策引起了不少争议，并且还有些小作文传言，比如大摩把自己量化团队撤到大陆以外了，很多量化资金近期有所收敛。并且结合周末还有大规模回购披露，比如宁德时代一个创历史记录的最高400亿回购。所以说我是相信市场将在本周的前两天有情绪修复的预期，而且前期跌出的期限量已经足以应对长新上市的抽血，因为明显周五的下跌有一定计划性。 第3段 不过当时大家去关注盘口的话，银保证非但没护盘，而且是压盘状态。当然这里直接指出走牛有可能吗？我觉得可能性也不大，拖而不举嘛。所以说本轮反攻到上面的压力位还要继续回踩走震荡的预期，可能发生在周四周五，本周前几天是一个纠偏后的情绪上升器，这是大前提。很多时候有的朋友拿着走势相似的票问为什么这个失败了，大多数情况都是忽略了一些环境因素。 那烈星能源作为一只近监管的标题最怕的是什么呢？异动警告、降温、停牌三件套呀，还记得最早我们讲过的吗？杀死龙头的往往不是分歧，是极致加速之后的极致兑现题材默契的顶部分时聚振爆量或者监管。显然前两个没到时候，现在最大的问题就是监管。当然两个没到时候，现在最大的问题就是监管。 第4段 当前对立还在护盘状态，都跌成熊了还来抑制市场情绪炒作吗？所以说在这个共振情绪修复的节点，比起去新开一桌再找一个短线龙头，当前筹码结构尚没有出问题的利新具备着继续自己周期的能力第一位再选一个共振，比如说长览科技，它不一定有共识，但如果你要做利新能源的转强一定是一呼百应的。因此从侧面来说今天利新的预期跟成功率受到节点的影响提高许多。命非常好啊，自己也争气，净价河岸开盘抢到灵州附近开之后慢慢拉升，基本上是最好的一种走法了。我们有幸见证破巨龙的诞生。 基于刚刚这些内容，利鑫本身净价最后往上抢是净价买点，开盘拉升是开盘买点，上板之后对于一些打板资金来说依旧是买点。不过我倾向于这个确定性不需要上板来给，开盘或者半路都是可以的选择。 第5段 那后面怎么走呢？6加500吗？大家也不要太高的期待，很难很难，每个时期都有每个时期自己的产物嘛。这可是立新你自己开启的故事呀，后面每走一步风险都很高。并且如果没有先手，万一情绪出现问题容易跑不掉。因此依旧不建议任何没有先手和足够利润店的朋友参与。能到今天的立新快速转强带动了周五有退潮之际的电力板块低开拉升修复，很多标的日内都是大长腿。举个例子华电辽能，当时说过在板块中有着龙二的辨识度，当然强度轮不上利新。明天有一个节要度，就是在监管期内触发三天20%的一通线。大家可以看看当时的首开怎么度节的，全天分是非常惨烈。如果明天的利新出现类似的情况，有先手的朋友依旧建议做一个减仓。前面的几板可以说格局是认知给的，前面的几版可以说格局是认知给的，未来的几版格局必须靠利润店来给了，只有成本线是你的朋友。 第6段 说起立新能源不得不提他的一个小弟国新能源。大爷老传统了，炒名字只跟立新能源差了一个字，并且在立新冲击异动的当天起了首版，不长野心昭然若揭。如果立新断了，那么最高版是六进七，他能不能被市场抱团炒到两三版三四版呢？很有机会吧。如果立新继续反包网上打高度作为小弟也能分一杯羹，这个是国新能源类似的名字映射非常常见。今年有什么华电辽能华电能源，去年有什么人民同泰和服中国。 第二个就是长新，我们今天算是一起见证历史了，净价金额152亿市值突破3万亿，成为A股第一净价，高开开在了49，开盘之后快速下杀，一度回落到了38。对于长兴按照估值的方法去预期，我认为2万多亿、30多块钱是比较合理的。这个开盘对于我个人预期而言是略超预期，盘中回落的幅度也没有达到我理想的价位。 第7段 可能分时看着不明显，这可是将近20%的回落。A股的科技板块下的纷纷低开，开盘看见长兴开台还可以拉上一波，又纷纷回落，整个科技板块处于一个被长兴劫持的状态。长兴不能太强，否则会抽其他科技的血，不能太弱，否则会带崩指数顺便带崩一切。所有科技票尤其是半导体产业链都得看它的脸色，今天日内表现还不错，半导体方向明天什么预期很难去判断，但是如果目前有利润的话还是可以适当格局看一看的。另外今天的防御板块没怎么动，想引保证这些标的属于是预备子弹随时应对长新如果表现不及预期对大盘带来的负面反馈。但是今天显然没有，因此他们暂时就没有什么表现，在盘面的定位比较偏工具人。如果明天科技冲高回落兑现力度太大，这些标题又要开始表现了。 第8段 然后讲讲宁德时代，宁王作为一个传统制造业企业财报全方位无死角无可挑剔，并且给出了A股历史上最大的回购预期。以电池板块受此带动日内有比较不错的表现，板块的前排弹性方向最强的日科化学依旧领涨，其他相关概念标题被动上涨。但主板前排辅助股份爆量断板走出了一个类似双头的状态，一部分是前高压力，另一部分是今天的选择不太好开太高了秒板之后被资金兑现筹码结构变差。对他来说昨天是买点，今天至少需要减仓反弹，不过均线是可以轻仓的。 除了电池，创新药表现也不错，快要被大家遗忘的猴魔块招演新药，今天充板之后炸板尾盘试图回风但没封住。午后这波拉升实际上是放量的，之所以在开盘拉支的量能预测软件上体现的不明显，是因为上周五尾盘也是放量的，也是放量的。 第9段 两种猜想：第一种猜想就是很多资金依旧是观望态度，午后这波科技的拉升来不及做出决策和反应；另一种观点可以是长新上市之后市场发现抽血效应没有想象中那么严重，这次落地主观去拿科技的先手博弈科技的回流。那为什么整体依旧是缩量呢？有概率是因为部分量化的停机导致，这只是个猜想，收盘之后可以在龙虎榜上进一步验证。 再说上周比较强的电网设备今天分化，从二顺纳卡位长览成为龙一。长览今天全天大部分时间都是卖点，实在是环境比较好所以说做了回风。因为他不是主动做的回风，也不是当前板块的最强，所以说对他的预期要下降一下，节点也是远远不如立心的。因此正常预期还是低开，当然真的超预期转强那就再说。 有色逻辑人在一些标题带走趋势，跟电网同时代的燃气轮机近期表现也不错，一些老熟人又开始涨了。 第10段 老机接口开盘表现龙头创新医疗是一个比较标准的先进之路，最初创新医疗是一个比较标准的先进之路，在底部爆量上影线，今天高开。不过今天有不少方向都是借了指数跟情绪的力，除了早盘主动走强的那些，很多标题你不知道他是内生的自己强还是被情绪带的，所以说明天分化节点太弱留强，谁强谁弱一看便知。 本周还有几个重要事件，一个是美联储7月29号也就是周三的利率决议，大概率是不加息，如果不加息靴子落地，那么有色有概率继续修复。此外如期来到7月底，那些美股资本巨头们开始准备公布财报了，包括苹果、Meta、亚马逊、微软、海力士、三星等等。他们的资本开支情况将直接决定了下半年人工智能行情方向到底怎么选。在此之前海外链的科技方向我还是建议，不要有太多信仰，可以做超跌反弹、超短套利，但是看见情况不对，不要乱格局。 第11段 OK，更多观点别忘了关注隔壁公众号，文章有需要可以主页签名自取，以后考虑找一些重要节点做提示，我们下期视频再见，拜拜。

视频信息 标题: 还是做不到吗？令人愉悦，我大概永远也忘不了你吧立新，是半导体赢了！ BV号: BV1shgv6NEzC 时长: 10分53秒（653秒） 作者: MiniMax-M3 原始链接: B站视频 视频摘要 本视频为 A 股盘后复盘，围绕指数调整、科技主线、立新能源操作及卡异动策略展开。指数在四连阳后给出极度缩量的中阴线，属预期内震荡，未改盘前预案判断。科技方向聚焦长信链（半导体设备、封测）与国产链超节点两条线，调整两天后存在低吸修复预期，但多数标的冲高回落。半导体设备沿 Moddy 逻辑发酵，托伦斯弹性最大。立新能源作为电力短线龙头，详细复盘上板减仓、尾盘清仓的节奏管理，结合盛洋股份、神剑股份案例强调对主板异动线的防范。卡异动玩法近期全面失效，主因赚钱效应被过度模仿而反成亏钱效应；汉森制药因缺乏全市场最高板地位与情绪共振节点，难以复刻立新四板买点。电网、军工、电池等板块各有提及。整体强调缩量轮动市中的均衡博弈与落袋为安。 核心要点 指数缩量中阴线：四连阳后给出预期内调整，成交量极度萎缩，震荡格局延续，不排除再踩一脚。 科技双主线：长信链（半导体设备、封测）与国产链超节点为当前关注焦点，调整后存在低吸修复机会。 半导体 Moddy 逻辑：设备方向受村里维护，托伦斯四天三板弹性最大，但建议交易经验不足者回避。 立新能源节奏：上板即减半仓尊重监管，午后回封量能达四板水平时清尾仓，规避断板跳水风险。 卡异动失效：近 4-5 个卡异动标的均无正反馈，过度模仿赚钱效应反成亏钱效应，需等玩法冷却后博弈。 龙头节点比较：汉森制药与立新四板形态相似，但缺乏两市最高板地位与情绪共振节点，成功率较低。 电网前排机会：顺纳日内凹槽首板、长缆三进四风单不足时为最佳介入点，军工与电池大多跟随调整。 缩量轮动策略：市场熟悉如熊市，应均衡配置而非押注单一题材，长信上市存在弹冠相庆的另类走法可能。 视频全文转录 口播原文，由 Groq Whisper 转录 + LongCat/M3 标点修复。 第1段 复盘了，复盘了。今天讲讲立新能源，它所代表的整个电力这波短线周期；讲讲托伦斯；讲讲哈耀指数怎么看，科技怎么看，非科技怎么看。昨天我那个视频被干限流了，你看尺度稍微大一点大家就看不到了。昨天那个视频才200多赞，大家觉得我的视频有价值，给我多点赞吧。昨天分享尺度已经接近内部分享尺度了，就差点位跟预案没给。今天盘面怎么走，你们也看到了，基本上大差不差吧。好，我们开始今天的复盘。 首先，指数是一个极度缩量的中阴线。中阴线是盘前预案就给到的预期，长信要上市，市场观望意愿越来越浓厚，成交量萎缩。前面又是四连阳，那么今天给一根中阴线并不意外。我们前几天就聊过，指数这里是震荡预期，不排除给出再踩一脚。刚好昨天情绪是偏高潮的，所以说这一脚今天给到了。 第2段 但是如果你预期今天指数要跌，科技难道不应该是一个反替代预期，先卖后买吗？并不是。今天科技给的是正替代预期。为什么？因为夜盘美股实在比较惨，当然韩宗也是个比较平滑的下杀，那么A股这边调整了两天的科技今天继续是低开的预期。看过前面视频的朋友应该知道，我们现在所关注的科技基本上只有两条线，第一个是长信链，比如说半导体设备。当然今天从盘面结果来说，封测也在这个逻辑范围内。国产的先进封装公司在长信上市受益中有近似的地位，这也是为什么今天先进封装表现还可以。其次就是国产链超节点那些，今天有一个低吸修复的预期。为什么是低？因为他们昨天刚刚调整，前天昨天追高那部分资金今天还有被洗一洗的需求。实际上盘面也看到了，他们的反弹很多都是冲高回落，只有瑞捷网络稍微强一点。 第3段 调整第二天的半导体，一方面他确实如果不下桌的话该反弹了；另一方面，村里在维护这个方向，还是之前分享过的逻辑，Moddy设备。最大弹性是谁呢？托伦斯，四天三板的四星股。不过这个标的建议交易经验三年以下的朋友不要碰，人对自己抵抗波动的承受能力往往有过于乐观的预期，在这种大起大落下，你会比你想的更脆弱的。自知没有大心脏就不要玩这种标的。 梅里云今天这个开出来就不及预期，开盘向下可以走了。二进三炸板卖点，昨天是减仓的，今天直接清仓，没走出来也不能亏钱走，不要乱扛。 昨天梁文峰梁总梁公春日发表讲话，DS缺算力依旧挡不住市场资金不认后排的标的，像利凤电子只会更先跌停。 然后聊第二个方向吧。立新能源主人这个标的怎么看？ 第4段 我们正常预期是他会摸板，没有问题。早上成功上板直接减半仓，这半仓是尊重监管用的。别看当时上板的风单和强度都比较不错，给大家看两个例子就知道了。当时盛洋股份是怎么断板的呀？这个风单看着也挺强的吧？尾盘强平跳水，次日直接接近地板开一字，风死。你要防这种事情发生，所以说，要减半仓。 再举一个例子，神剑股份这天是T字板顶进监管，这个板到尾盘都没炸，很强。次日低开一杀一样没有了。老朋友应该都知道神剑、神阳我们都玩过，参与的点位一般是三四板、四五板。到这个位置利润已经很厚了，依然要做减半仓，没办法。这两年的A股，100%的异动线对主板标的影响还是比较大的。爆量断板清尾仓，什么时候可以确定清尾仓呢？是尾盘这次炸板。 第5段 为什么你就能那么精确的在最后一次炸板把尾仓清掉？很简单啊，这个标的在午后这次回封之后，它的日K量能已经来到了跟4板的时候这个爆量相同的位置了。那这里封住了，理论上就不应该再开，再开它就是一个天量。在个股这个阶段的时候，你去看它盘口，虽然风单一直不大，但是整体底下没有什么成交啊，这些资金在板上拍拍撤撤都不关键。那什么时候这笔砸出来呢？2点13分24秒又在脚盘口看到了吗？2000多万一笔砸出来。这笔砸出来虽然没有把板砸开，那基本上就可以认定又有一路大资金要出货了，当前这个脆弱的涨停板已经再经不起一路大资金出货了。底下当时环境已经比较差，所以说直接尾仓清空出局。 OK，到此为止，立新这个票告一段落，但它真的会结束吗？ 第6段 也未必啊。尾盘立新非常好玩，有一波尖角波的跳水。今天立新的异动线大概在12块6毛多，如果尾盘真的跳水到12块6毛以下，他今天就不会进异动，就经典的这样一砸反而反而了，那明天里面的资金也许不会想着核按。包括尾盘竞价阶段在这里挂的托单啊，这3000万吧，也是在做如果竞价跳水他们能刚好接到不进异动卡异动的这件事。毕竟目前是一个历史天亮，正常预期周一就是核按。那不正常的预期是什么呢？有过，虽然发生概率不高，但它发生的时候你起码敢想。 首开股份六进七断板，当时断板的尾盘感觉是差不多的吧，后面成了去年下半年行情短线的破局龙，而且节点很有意思。首开当时诞生于军工跟科技八月份行情之后的大退潮，当时也是连着三兵三板爆量，四板转移制利新。 第7段 现在节点像不像呢？还是有一点像的。首先科技对潮兵兵负兵兵反弹首日借着市场情绪好烂板回封，次日转强确立地位，现在七板断板爆量。 不过还是提前说一下，大家千万不要因为我说了这番话，就对它抱有超过一般的期待。真走出来再说，没走出来当我什么都没说过。对自己的账户负责，你把它正常预期默认为一字地板没有问题。 那再说一下为什么今天有个标的，医药的短线最高版汉森制药，他的早盘表现跟立新当时三进四很像。为什么他没有走出来呢？我们回顾立新这个四板的龙头买点：竞价凹槽加封，超预期开盘炸板回落，盘中重新点火上均线，包括后面封住板。当时立新什么位置呢？三进四不仅是电力的最高板，也是两市的最高板，多一种博弈地位就多一些买盘。 第8段 目前汉森他只是医药的最高板，并且二进三并没有很高的辨识度。我们假设他今天跟美利云一个身位，是三进四，那么博弈立新断板他能补上的预期就会变多，相对来说更有可能成功。 第二个原因是节点。本轮立新的诞生，他正是情绪从一个非常悲观的极点在护盘力量作用下转向相对保守乐观的一个节点。这个四板有情绪回暖的助攻，他后面长的这几个板并不是他真的值的几个板，而是吃到了情绪上升期身为最高板的溢价。本轮情绪修复的小周期这是第几天呢？1234，是第四天。那市场带给这只医药标的的助力就很少了，顶多只有今天指数科技指海外链那些走弱，医药作为昨天也在调整的对流题材有一个回流卡位预期的这么一个助力，而且也没回流成功。立新是共振节点诞生的龙头，成功率跟地位自然要比汉森要高。 第9段 当然汉森未必一定会失败，今天的走法不是很舒服。竞价加封，这走法不是很舒服。竞价加封，这里你可以有两种理解：第一种理解是有人怕买不到开始抢，他们觉得今天一定要表现非常合适。另一种理解这是害怕分歧的表现，老老实实换手从低往高走，别把筹码结构砸坏，说不定有更高的预期。进级安装走落之后什么情况下有可能回封呢？那哈耀如果来个地天，他是有可能的。显然非常非常难啊，一个进监管的标的走成今天这样已经是相对不错了。与其看哈耀脸色，为什么不尝试做哈耀的敲板呢？当然哈耀自己最后也失败了。 我们现在稍微点评一下卡异动这个玩法吧，毕竟有一些人是从我这里学的，近4到5个卡异动的标的应该没有一个有正反馈的。如果我没记错的话。 第10段 既然如此，为什么还要去卡异动呢？当一个东西已经非常名牌，它就很容易不是机会了。市场最永恒不变的东西就是对赚钱效应的模仿，最大的亏钱效应来自于对赚钱效应的过度模仿。只要有一个标的它现在长得很像卡异动的样子，就会有源源不断的散户大军来给它接盘，主力可以在这种行情下舒舒服服地出货。哈耀昨天的计划里也有它，但不是什么尾盘卡异动博弈，是大深水博弈，性价比也许未来什么时候卡异动这个标的彻底别人放弃了，卡都懒得卡了，第十天杀个深水然后再慢慢拉回来，离异动有两三个点的距离，次日高开加速才能重新让这个玩法焕发活力。当然这半年应该也有一个例外啊，就是力通电子，唯一一个卡30天200%卡住之后还涨了一波的，这个也跟当时环境有关系。 第11段 最后说一下电网。日内首版的前排是顺纳，凹槽，这个能排进去有人胆子比较大上到了，没上的看看就好。正常预期什么是能抓住的呢？最高版三进四的长缆能抓住，因为他今天早盘进级的风单是不够的，如果开盘有风吹草动是有炸板预期的，定价金额3000多万，风单1.8个亿远远小于一笔十码炸板之后，买定离手，它就是今天日内最好的短线前排机会。还有很多其他的辨识度手板，走成功了，大家自行参与即可。军工今日执行上课，长城军工二连版。电池这边除了VAC电解解涨价，其他大部分都跟随指数一起调整，辅助股份还能继续晋级，日科化学走的也是VAC添加剂，算是板块里相对逆势的。评论区有人问，明知长新要红袭科技，周五还有人敢去博弈半导体吗？ ...

视频信息 标题: 哈药卡异动失败，立新打出6板新高，短线战绩铭刻于大A战场，熟悉的轮动回来了 BV号: BV1yHgQ6LEqR 时长: 8分27秒（507秒） 作者: MiniMax-M3 原始链接: B站视频 视频摘要 本期视频围绕 A 股短线连板生态展开复盘与次日策略推演。核心案例是哈药卡异动失败与立新能源打出 6 板新高，论证线索沿三条主线展开：一是高度板梯队，立新作为本轮突破新高度的先锋，量能良性放大有望冲击 7 板；二是题材轮动，电力板块因立新主动封板走强但后排已现跳水，科技国产链在热门榜透支后于开盘兑现，仅光通信相对中性；三是新启动方向，电力电网、有色、军工、锂电池等开始轮动，主线缺失下需聚焦核心、滚动操作。结论上，市场情绪回暖但缩量明显，操作上强调提前布局辨识度标的、严格执行减仓纪律，关注科技回流与七板渡劫的相互博弈。 核心要点 卡异动失败：哈药因上证尾盘下踩 0.02 未卡住 100% 偏离值，盘后挂单全为卖单，但作为本轮短线先锋打开了连板新高度。 最高板梯队：立新 6 板打破前期高度，量能来到昨日三分之一即视为良性；七板需主动顶监管，移动天数过多会像哈药一样丧失人气。 电力板块分析：立新作为两市最高板主动带动电力走强，理论溢价更高；但大唐、白银等后排杂毛全天无买点，华银作为龙二可做高切低备选。 科技板块兑现：国产链在热门榜反复登顶后买盘耗尽，今日开盘即清仓；海外链除光通信偏中性外其余均不看好，浪心存储上市或抽血科技资金。 轮动格局成型：市场无主线情况下电力、有色、军工、锂电池多题材轮动，ETF 筑底迹象支持估值修复，操作上聚焦核心而非追高。 量价纪律：立新若放量至昨日三分之二未封板则减半，盘中出现大跳水或爆量不板则清仓；次日根据科技回流强度决定板上减仓或落袋。 防御与对冲方向：石油化工需聚焦核心；AI 服务器方向与交换机高度重叠，仅工业富联重叠度低表现尚可；保险板块突破后走趋势可持有回血。 布局理念：短线最高板布局不应从其成为最高板才开始，而应在身位阶段提前发掘，待高度显现时已具备利润垫和格局空间。 视频全文转录 口播原文，由 Groq Whisper 转录 + LongCat/M3 标点修复。 第1段 我都说反了，人类从历史上学到的最大教训，就是不会吸取任何教训。这个哈耀今天又没卡住一栋偏离值100.04%，什么原因呢？上证指数在尾盘往下踩了0.02，所以这帮哈耀卡一栋的资金就没卡住进去了。现在A股有个盘后交易嘛，本来一个炙手可热的香波过，现在变成烫手的地雷，盘后这个盘口全是卖单。 不过就算哈耀最终倒下了，我们还是得感谢哈耀，因为它是本轮短线行情的先锋。自从二进三卡掉当时的最高版三进四转移至之后，整轮短线联版行情的新高度就打开了。现在的最高版立新次高版美丽云怀疑是立新混子小弟不用看，三版有两三只美丽云的小弟正通九色归金鼠的老大圣达今年爆发的电力电网老大长揽，当然这里只是身位老大，并不等于它是排名核心。 第2段 整个联版呢心心向荣，出手就有，因为从昨晚到今天，我们关注了有色方向，那圣达资源就是一个绕不过去的深维版。 关注之后，当前最高、次高、三高的板都在我们的核心范围内，连板能做到这个地步，我相信应该足够了。今年换手五板以上的最高板应该只错过了横上这一只，房型是一个浦掌上涨加速将近4000加指数缩量横盘一整天，科技在调整，一经落而万物生，各个其他题材都在做估值修复。电力还险些从分化变成高潮了，因为昨天电力显些从分化变成高潮了。因为昨天电力我们就知道是一个比较强的题材，今天开盘分化是正常的。力芯能源今天作为最高板开盘虽然开了9个点，但成绩相当不错，盘中重新封板的时候带动了整个电力板块走强。所以说比起之前因为板块强而被动上板来说，今天的力芯作为两式最高板，更近似于主动带动板块走强。 第3段 这种情况下，理论溢价会更高一些，所以正常来说它是有望冲击7板高度的。哈耀是五进六断板，利鑫的六板已经打破了之前的高度，那能否久违的让市场再见到一个七板呢？明天我们拭目以待吧。毕竟七板要渡劫挑战监管，移动最近指数下跌的，所以利鑫想要涨停一定需要主动顶监管，不能卡。移动要卡的天数实在是太多了，会像哈耀一样慢慢丧失人气的。 今天对于利鑫的一个愿我们也不藏着掖着，放给大家，因为要挑战前高所以放量消化分析是正常的，昨天转移至缩量加速，那今天的放量正常良性放量应该来到四板时候天亮的三分之二左右。那实际上是不是跟我讲的量能差不多呀？所以说立新的量能如果来到了三分之二还没有封板迹象的话，我们会做减半处理。盘中出现比较恶劣的迹象，比如说分时大跳水啦、筹码不稳大幅拉锯啦、或者到尾盘还爆量不板的情况下，可能会清仓，那盘中严格执行就好了。 第4段 所以今天这些能源可以做到一手不减，所以今天利新能源可以做到一手不减，我们继续吃满最高板的情绪溢价。 至于明天，我认为大概率会有摸板的动作，能不能封住就看当时具体的环境了。因为科技已经连续调整了两天，我们假设科技这个题材并不是彻底下桌的话，明天回流预期会比较强。科技一回流，电力又要乘压，所以说明天的利新可以根据情况在板上减仓，如果情况不对也可全部落袋。 今天尾盘的时候，电力的一些后排杂毛就开始出现了一些分化跳水，比如大唐发电啊、白银电力啊，要我说后排杂毛还是后排杂毛呢，这种跟风板块强度啊全天没有任何买点，全是卖点。后排能赚钱那是运气好环境好，华银从二板开始能跟着老大立新套利到将近五板已经非常不错了。 第5段 如果明天立新能源断板但还能横住的话，电力板块不一定有很大的负反馈啊，毕竟其在中辨识度还有滑电辽能目前可以说是龙二了。主板新能穿能这些强度在后面助攻，板块内部做高切低也不是没有可能。电力断的话，如果负反馈不严重，那次高板的美利云是不是作为科技回流的最高板有概率去享受一家？那如果科技也不行继续往下，二斤三里面今天刚启动的电力电网，还有昨天已经启动的有色金属，相互之间有一个PK的关系，也有晋级的机会。整个短线联板生态就非常清晰了。 大家应该知道短线最高版的布局，一般不是从它成为最高版才开始的。像我们很多标的在它是最高版之前我们都已经提前发掘了，慢慢走成了最高版，这样的短线布局就非常舒服。等到别人看着高度望而却步的时候，你已经有不错的福音，有利润电才有格局，吃到情绪上升的完整龙头一家。 第6段 再说一下科技吧。科技这边我不看好除了光通信以外的所有海外链，包括光线、MLCC、玻璃机板、甚至存储在内的所有前期炒作方向，包括光通信本身预期也不是特别乐观，是偏中性。就是如果实在要看光通信相对还可以，这些观点往前追溯从7月初开始一直都没有变过。而科技一直在关注的国产链今天到了一个收获的节点，这也很好理解。因为这个方向炒作早就不是一天两天了，是一个波段在昨天已经晋升为市场上最炙手可热的方向，也就是说所有潜在的买盘基本上都消耗殆尽了。从同花顺、东方财富等多个股票软件热门榜也可以发现，像紫光、浪潮、新网这些标的频繁的出现在热门前五甚至第一的时候，今天开盘只要向下就是一个明确的兑现节点。所以今天一开盘清仓所有国产链，没有任何拖泥带水。 第7段 同时我们还知道一件事，就是盘前谷歌的资本开支是超预期的。当然谷歌本身是跌的，这个挺好理解，因为谷歌资本开支超预期代表他花的钱变多了，大家对他的盈利更担心。那收它钱的是这些AI硬件科技，所以说收钱的这些比如说一中天他们高开是一个正常预期，高开就要小心冲高回落。所以说我们对冲高回落实际上有预期的。因此虽然不是海外链是国内扩产链，比如说长芯扩产包体设备，今天开盘也有一个冲高先S，盘中再接回来的反替预期，这判断一样能在开盘做出来之后我就不节约完了。韩中的二次下杀确实是受到了一些场外因素的影响，比如韩中这波跳水实打实的带着A股的科技跳了一波，后面哪怕拉回来了这边修复力度也比较一般。狼心存储上市在即，首日成交量保底在1000亿以上，今天大盘明显缩量可以见到资金对此事的谨慎态度，所以半道体现明天如果五先做减仓，如果不五就直接下桌，我们暂时不再看这个方向。 第8段 现在有些新启动的方向能够进入轮动事业了，比如说今天刚动的电力电网和昨天动的有色，甚至还有盘中异动的军工好像是飞机那边有消息了，以及这几天都有所提及的锂电池。可惜啊，之前形态不错的国宣这两天有点拖后腿，一些正宗的储能电池标记和弹性最大的电解液方向表现不错。海科新约20厘米板虽然是偷的尾盘吧，福尔股份早盘上板还有华盛锂电、电解液、正极、隔膜能逆变器等等，整个电池方向现在在不声不响的慢慢启动。ETF目前也有筑底的迹象，从估值修复的角度它是合理的。反正现在也没有主线，那这些题材大家就和在一起轮动就好了，轮动盘怎么做就不用我多说了吧。 哪怕你要做防守方向，比如说石油化工，也一定要记得聚焦核心。目前市场情绪相对回暖，强的标的它很容易一直强，这并不让你去追高，是当一个标的已经打出辨识度之后，你在不太贵的位置去提前博弈它，不一定都能涨停，但至少不容易让你亏。 第9段 美股昨天一盘还发酵了一个方向AI服务器，这个方向其实跟之前的交换机重叠很高还是紫光、浪潮这些，唯一重叠度不高的没怎么涨的是工业复联，所以日内表现相对就还可以。保险板块目前突破之后也在如期走趋势了，封PND的朋友在这里躺一躺回回血问题是不大的。更多前程观点还是关注公众号文章，大家可以主页签名自取。 最近藤子比以往更严一些，被干掉也不是第一次了，文章时隐时现符合预期不是什么大事。还是别忘了给我们点点赞，我们下期视频再见，拜拜！

视频信息 标题: 大奇迹日！每个人都洋溢着快乐的笑容，忘了自己还没回本 BV号: BV19TKb6QEc1 时长: 7分50秒（470秒） 作者: MiniMax-M3 原始链接: B站视频 视频摘要 本期视频回顾 2024 年 7 月 21 日 A 股市场极端反转行情。以科创板设备 ETF 为例，该品种早盘杀至 -6%，尾盘接近涨停，半导体设备板块大涨 15%。视频分析资金面：早盘低点由大基金、险资等救市资金托底，午后踏空焦虑资金与趋势型量化资金加速涌入，推动市场从极度压抑转向近乎失控的亢奋。但博主对"市场底已确认"保持谨慎乐观，认为科技行情大概率仍是震荡而非反转，关键变量在于谷歌财报及美股科技资本开支表态。策略上强调"做最左或最右"，规避中速资金；同时看好与科技对流的保险板块（趋势形态优）、电力分歧回流（华银电力可弃、力新继续抱团），以及电池、国产算力（浪潮、紫光、北方华创）等方向。博主提醒次日核心问题是科技获利盘的消化方式。 核心要点 极端反转：7 月 21 日科创板设备 ETF 从早盘 -6% 拉至尾盘接近涨停，半导体设备板块大涨 15%，材料板块涨 11%，行情极端程度可载入史册。 资金结构：早盘低点由救市资金（护盘资金、大基金、险资回购）托底，午后踏空焦虑资金与趋势型量化资金共同推动反弹，量化资金不带有情感色彩，只确认趋势信号。 底部判断：对"市场底"保持谨慎乐观，认为三根下影线已显示短期见底信号，但科技反转仍需外部催化，弹簧反弹并非内生基本面改善。 关键变量：市场方向选择取决于谷歌财报及后续美股科技资本开支表述，若无超预期或不及预期，行情大概率维持震荡而非形成反转。 操作策略：重申"做最左或做最右"原则，超短套利资金已兑现利润，趋势资金应等待趋势反转确认，关注次日科技获利盘消化方式。 轮动方向：相对看好保险板块的持续性，因其调整充分、形态优；电力板块出现分歧回流，龙头力新继续抱团，次高华银可弃；证券表现弱于互联网金融。 埋伏方向：从入市资金估值回归角度，建议关注新能源电池（少关注锂矿，因幺蛾子多）、国产算力（紫光最主动、北方华创为前排龙头），以及多元金融、稳定币等异动概念。 视频全文转录 口播原文，由 Groq Whisper 转录 + LongCat/M3 标点修复。 第1段 以后，当你想要解释什么叫一扬改三观的时候，你就可以跟他说：0721A股高潮！昨天乃至今天早上的科技超级小灯，在SEO三倍做多家务；今天的科技小灯，在KTV三倍做多消费。昨天，基金经里面还在为净值回车而道歉；今天，道歉得晚一点就不用道歉了。昨天，客户还在说你们这个成长ETF怎么跌成这样；今天，别拦我，我要加仓。每个人都洋溢着快乐的笑容，忘记了自己还没有回本。大A反纸，真好用呀！风哥，你可千万别回来啊。我是一个坚定的唯物主义者，本来我是不相信玄学的，今天这个摊为关职的卡点操作，让我不得不打个问号。难道是因为量化资金或者旧式资金也刷微博吗？今天有件重要的事要讲，大家别忘了听到最后，盘中我发篇文章啊，大部分观点都在文章内了。 第2段 到收盘为止，也没有特别大的改变。今天这个行情的极端程度可以载入史册了，以科创班级设备ETF为例，这是ETF行早上杀到了-6%，尾盘接近涨停，半导体设备板块大涨15个点，材料11个点。科技反弹的核心依然是仅仅围绕着半导体设备来展开的，指数走出了一个真正的W底。那这里就是市场底吗？我们和上周末观点还是一致的，保持谨慎的乐观。今天这种暴涨行情是有一点失控，它给人的感觉就是整个市场从极度的压抑转换到了疯狂。那众所周知，护盘资金主要的用途是维稳，一般是托而不举的，比如说让护盘资金是托而不举的，也就是说让护盘资金带领大家反攻，一般来说很难做到。所以想解释今天这种行情，我们依旧可以大胆假设、小心求证。合理性来说，早盘低点的维护有不少各路救市资金，大基金、险资回购都没有问题。 第3段 午后继续的亢奋，大家扪心自问，自己在这样的位置能不能下得去手？给人一种既吃不既打的感觉。这里面会有一些踏空的焦虑资金，当然只有他们还不够。还有一些什么呢？依旧在以旧模型来衡量当前市场的量化，他们捕捉到了当前市场因子是一个转向积极的状态。那我们知道很多量化资金都是趋势资金嘛，那趋势资金是喜欢跌上加跌的，确认你是下跌波段，我接着杀；我感觉你要反转了，那我就狠狠地买。这些量化资金呢，不会对科技有信誉分这一说，因为他们不抱有情感。我们正常普通人现在对科技的感觉是什么呢？那信誉分跟冰一样，对不对？什么？你日内拉起来，我就可以重新相信你了吗？那必不可能呀，除非我是超短做套利的。还是我之前说过那句话：现在市场要么做最左侧，要么做最右侧，做最慢的或者最快的。 第4段 最快的已经超短套到利了，比如说今天版体设备的前排托伦斯，整个盘面的领头羊北方划创，这是我们可以从短线角度去抓到的机会，显然作为前排，就算板块回落了，他们也未必会吃面。那如果做最慢的资金，你应该关注到整个趋势反转仍待确认，因为最关键的不是今天直播他拉多少，是明天他怎么消化这个获利盘。日内均线乖离这么大，大家平均成本在0.5到1个点，明天高开谁来接盘呢？如果明天高开往下杀，今天进去的量化感觉到不及预期直接摁了，再次摁出一个恐慌来，再套一批人的话，我们可以说现在科技的反转来了吗？那依旧是要存疑的，打个问号，对吧？所以说当前依然是大胆假设，我对科技行情的一个猜想：大概率还是维持一个震荡式的状态。除非明天晚上后天凌晨的谷歌财报，以及后续发布的美股嘎科技的未来的资本开支有非常超预期或者不及预期的表述，那我们的科技重新选择方向。 第5段 不然，他内生的力量纯粹就只是跌多了有反弹的需求，并没有内生的一个基本面改善。反转本质上就是涨多了就要跌，跌多了就要涨，弹簧压得越紧反弹得越凶，仅此而已。如果我们目前看科技是一个震荡式，而不是下跌中继的话，当前的指数更容易走成一个轮动上涨的状态，因为指数角度我更倾向于认为在这里是短期见底了。如果三根下影线还没确认这是短期底部的话，我也不知道该说什么好了。跟科技对流的方向，今天未必都走得很差。比如说电力板块，是第一次出现了分歧内内产生了回流，龙头最高板利新继续进击，次高华银也进击。当然从短线太弱流强的角度，华银上午就可以摁掉了，利新回风已经说明了地位，它就是当前市场选出来的一个短线资金抱团单开一桌的去处。 第6段 当然我们关注的时间早一些，现在最好大家都是捡过仓有利润垫的状态，这种已经成功的标的无论如何不能把它做亏，严禁高位加仓。其次就是一些与他对流防守方向，比如说证券，早盘冲高回落，但是午后也慢慢地拉了起来。保证这几个板块来说，我目前最看好保险的持续性，因为银行前期的压力比较大，证券近期的表现实在是有点不太出动，比互联网金融差多了。而保险这里的趋势相对好看一些，并且调整时间也就一步，整理过后率先形成短期内的新高。所以这形态不错的方向反而可以趁今天科技高潮去适当地埋伏。多元金融、稳定币以前热门的概念今天有异动，比如说翠微，早盘早早上板，今天早上科技回流之前全市场只有9到10家涨停，其中就有翠微一家。算力昨天的一子龙头今天开盘秒板，那这个只有竞价区才能买得到，开盘基本上没戏。 第7段 从入市资金估值回归的角度，电池方向本身就具有修复预期，具有修复预期。这里我建议关注新能源方向还是多关注电池、少关注锂矿，因为那边幺蛾子确实太多了。关注锂矿，因为那边幺蛾子确实太多了。有些标的在底部是早已止跌、随时启动的状态，比如说今天早上的国宣储能电池的一尾早盘拉升都可以重视起来。也许今天日内风头不如科技，但你从更长期的视角来看，如果指数确认底部，大环境转暖，那后期都有一个非常好的外部环境进行波段修复的行情。材料这边呢，东方高业要涨价对这个视频催化了一批养花告相关的板块今天高潮，那它的主动性明显逊色于科技，是等科技跟指数涨起来之后这些票才敢回暖的，那龙头当然就是东方告夜了，本来已经炸板炸得很深了，指数回暖慢慢才重新找回自信。 第8段 在它的影响下，弹性像国资材料开盘冲高回落然后再慢慢拉起，埃及特一样冲高回落再拉起。日内来说凭这个逻辑博弈成功，那要清楚外部环境的功劳，这个板块是有逻辑长起来合理，但是资金并不敢硬顶着外部环境去做，体感还是偏被动的。科技另外一个我们最近在看的方向还是国产国产的核心标的，比如说浪潮、紫光、新网，日内各自都有一些表现，紫光还是大票中最主动最先上板的，当然要除掉更前排的北方划创。现在属于是就是刚有成效，虽然今天非常亢奋但仍然是不敢提降温这回事的。所以我们可以重点关注资金如何消化掉今天这些科技的获利盘，他们日内的浮盈实在是太大了。如果这些巨大浮盈的资金是长期资金，是险资，是救市资金，那明天就不应该成为很大的炮压；否则还是有大量的短线资金继续套利，继续互相掏口袋，市场走法会截然不同。 第9段 最后就是老粉丝知道我有个小圈子吗，前两天说是这周日开，但是太多朋友不读题不审题，到后台来问我怎么没看到呀。因此我打算临时加一场，大家记得留意明天的文章。OK，本期视频当中就这些。如果对你有帮助的话，不要忘了点赞三连支持一下。我们下期视频再见，拜拜！

视频信息 标题: 何时见底？谁喊抄底？这是一个怎样的市场？别光做家务了！ BV号: BV1PnKm6dEqx 时长: 10分14秒（614秒） 作者: MiniMax-M3 原始链接: B站视频 视频摘要 本视频为A股盘面复盘与策略分享，主要讨论当前市场是否见底、科技与蓝筹板块的轮动逻辑及当日盘面操作思路。视频开篇明确指出政策已现底部信号，但政策底不等于市场底，市场底尚需耐心等待。随后重点分析科技股的结构性熊市特征，指出前期60%成交量集中于5%科技大票的抱团格局已瓦解，并认为即便指数见底，科技板块未必能率先回归。资源、红利等长期被低估的蓝筹板块存在估值修复合理性。视频还分享了周末业绩报告的解读方法论，强调"超预期"需对比当前股价已反映的预期，否则符合预期反而成为出货信号。最后复盘当日竞价与盘中操作路径，包括国产算力（紫光股份）、油气（通源石油）、电力（环境电力、晋控电力）、医药（哈药）、金融护盘等方向的择时与买卖点，但明确提示相关思路仅作分享参考，不构成投资建议。 核心要点 政策底与市场底：政策面已经见底但市场底仍需确认，资金面底部是否成立尚有分歧（指数可能继续下探至3000点）。 科技板块定性：当前科技板块是结构牛市翻版后的结构熊市，泡沫依旧较大；高位标的"超预期"在股价已充分定价后反而成为出货信号，21年新能源见顶经验可类比。 蓝筹红利板块：油气、煤炭、电力、白酒、银行、非银金融等长期被低估的权重蓝筹存在估值修复合理性，是指数企稳的重要支撑。 业绩报解读方法：不要迷信机构观点，需自行还原机构给定业绩预期时的定价逻辑与时间节点，判断"超预期"是否对当前股价仍构成正向预期差。 科技反弹催化：月底美国大厂资本开支披露叠加部分标的已跌到位，可能带来科技板块情绪修复；但空间有限仍存情绪杀伤力，不建议急抄底。 紫光股份竞价博弈：国产算力方向叠加交换机的Kimi缺算力叙事，紫光股份作为核心标的可竞价抢筹，午后炸板可减仓而非清仓。 油气方向首板机会：竞价涨幅排序下通源石油为前排备选，中曼石油快速上板，中海油与博迈科上板属超预期表现。 医药地板博弈：药明康德早盘逆势走强共振板块，跟踪盘口异动撤单可执行哈药"地板B水面以上S"反T操作，消化昨日获利盘后再看后续。 视频全文转录 口播原文，由 Groq Whisper 转录 + LongCat/M3 标点修复。 第1段 先说结论，政策已经见底了，大家不要太过恐慌。但是政策底不等于市场底，市场何时见底仍需确认，保持耐心。 这里跟大家做互动吧。认为这个W底就是当前市场资金面的底部，目前已经确认，可以打个一看看。觉得指数要继续往下寻底，气氛之后才能反攻4000点，打个二看看。觉得指数往下没有底，3000点见的，打个三看看。 今天的尾盘很多宽GTF都动了，尤其是沪深300非常的明显，对立开始护盘了。有座谈会有护盘资金，比如说中国承通、中国国新，他们说上一次护盘14月7号，近期这些宽积ETF已经持续流入了一周，指数也确实如期反弹，至少是个红十字星。 那你问科技呢？德明利继续趴在地上，但今天炸板了。华天科技进击成功，周五逆势表态的长电科技补跌，恒上节能走的是重组，但是是存储的重组，今天是绿三一票，盘中接近反合地天又天地。 第2段 跌幅榜上依旧有一众科技大票跌停以上的还是200多家。 我们前段时间流行一个说法是结构牛市，全市场60%的成交量集中在5%的科技大票中抱团，不断打出新高，而很多蓝筹股已经跌到了24年924甚至3000年以下的位置。当前的盘面可以说是科技结构牛市的翻版，以后我们说牛市或者熊市缺乏主体都是不对的。从形态跟资金面来看目前的科技是毫无疑问的结构熊，但这并不等于我们看空指数，因为指数最大的权重除了科技以外还是以前那些蓝筹股。 看今天指数上涨的工程哪些呢？资源类包括油气、煤炭，传统红利包括电力、白酒、银行和非银金融（证券、保险），大家觉得这些防守板块是谈话一线吗？我觉得未必。前两个月的科技在炒作后期确实已经达到了亢奋的水平，虽然最近发很多业绩报都是说是超预期，但实际上科技股的泡沫依旧很大。 第3段 如果按照价值回归的角度考虑，这些业绩同样很好但是长期被低估的权重蓝筹板块估值做一个修正是合理的，泡沫较高的科技板块估值向下做一个修正一样是合理的。因此就算本轮指数见底起稳，科技也不一定回得来。 周末不是又发了不少业绩报吗？应该有9家，基本上无一miss，当然有两个例外吧。天赋通信在我看来是miss，还有一个已经被市场狠狠的惩罚了，就是同贯同博。大家要从基本面的角度来讲，一只股票它的业绩报是否超预期，不要冲着AI说现在机构对这只股票的业绩是多少呀，一看比那个高，AI说它超预期了那就是超预期，这么做票是完全做不明白的，被机构宰了还要给机构数钱呢。你可以自己动手去算算，当时机构出这个业绩报的时候，它是基于怎样的利润预期和怎样的逻辑去给这只标的设定的业绩和股价，并且要注意时间。 第4段 比如长飞光纤业绩超预期吗？那确实超预期，但这个预期什么时候给的呢？你看原来长飞光纤一两百的时候给的呀，当时按照这个最乐观的预期给的目标价是多少呢？200多300块钱。现在超过那个预期能说明这只股票要涨吗？所以说超机构的预期还不够，你得看它相对于当前的股价是否超预期。如果市场股价早已经把预期打满了，那么符合预期机构反而要出货，不及预期则要补跌。当你心里对这些看似超预期实际上只是符合预期甚至略有不及预期的标的有了一个正确的认识后，你临盘的时候就不会对这些高位标的拥有超越实际的幻想。当初21年炒新能源的时候股价也是先于业绩见顶的，增速放缓是个很可怕的信号，很多高位的标的被市场原谅并不是因为后面还有故事可讲。 第5段 当然可能是真的有机构掌握了某些我们不知道的信息，但更多的时候还是机构抱团资金面推动为主，哪怕有的标的已经开始不及预期了，依然有做出双头给大伙跑路出货的可能性。 当然科技有没有可能卷土重来呢？也是有可能的。比如说月底披露的美国大厂资本开支超预期，叠加目前有的板块已经跌够了，巴菲特的怒斥现在的美股是赌场，那些赌场核心的标 的像美光、塔利斯、英伟达他们是多少PE呢？就是都没有很高。国内这轮科技炒作实际上已经注入了相当多的乐观预期，错误高估的鱼尾浪现在杀掉了，目前继续向下的空间虽然不大，但依然有情绪延续的杀伤力。买入一只股票一定不是因为它跌得多，而是它上涨概率大，所以说依旧不要急着抄底科技。当然如果你觉得自己本事比较不错，小仓控仓去做短线博弈是没有问题的。 第6段 好了久违的梳理一下这个盘面的做票思路吧。首先盘前A50指数是大涨的，我现在有点卡，显而不出来了，早盘A50涨了一点几，将近两个点，所以说今天指数开盘前就知道会是一个高开修复，但是修复力度实在有点超预期。一中天这些科技大票全部都是高开五六个点，那这已经不是看修复的问题了，是直接净价高潮了。那按照逻辑，科技的背面是对流跟避险，因为科技净价强势还有这个周五爆量断板的医药老大就危险了，所以说截至净价结束前依然没有翘板的动作，可以先去排队紫光股份，直接净价抢到了快板上。国产超级点这边很早之前我们就挖清楚了交换机的分量是很高的，而A股交换机最核心的标的就是紫光股份，他下属的新华三，这个也符合周末发酵的Kimi缺算力的叙事，所以说这个方向为二我们还没有放弃的标的，紫光就得到了竞价抢筹。 第7段 当然后续炸板午后封不住可以做一个减仓，为什么不是清仓？因为毕竟他已经是今天最强的科技方向了，在大票里面，而其他同类型的标的比如说新网瑞杰显然就没有周五的强势，跌破均线可以先出，浪潮信息、中科曙光这些其他抄截点的标的依旧是在早上紫光第一次炸板的时候日内的一个高点出局。 谈前科技除了国产算力这块非科技，我们还考虑了几个对流方向。第一，周五逆势走强的电力；第二，医药；第三，油气化工，因为最近油价一直在涨，并且资源也具备一定避险属性；第四，新能源利空出尽，那个消费税实际上业内已有预期，对于头部企业并不一定是坏事，如果净价低开看作利空出尽是利好，那新能源也许有结构性机会；第五，金融护盘。这里面我们没有备选白酒，因为虽然知道毛他有涨价利好但是依然没看上。 第8段 这些都是昨晚分享在插管内的思路。 开盘开出来通源石油拉升是可以看到的，并且共振了整个油气板块的拉升，我们按照净价涨幅一排序，第一名颗粒股份北交所的票日内涨23个点，第二就是通元石油，我们的备选主板第一中曼石油早盘快速上板，这些是日内不错的油气方向前排机会，后续中海油跟这个博麦科能够上板就是比较超预期的。 第二个电力，说实话开盘电力看差了，因为电力这个板块开盘因为科技走强先走了一波兑现聚焦前排，我们只看环境电力跟最高板力气能源，而这两只标的开盘都是联合军线先下杀的，所以说今天他们的博弈点不再开盘，是在盘中重新站上军线转势拉起的过程中，这波是板块带着前排标的回流上板，如博弈需要眼疾手快买在转字上。 第9段 第三个医药，盘中医药板块指数一直在走强，核心原因就是医药的大中军药名康德早盘逆势走强，可以看到跟板块指数基本上是共振的。随着越来越多医药标的的撬板跟拉升，大家应该也能想到像哈药这种标的它有很大概率会开，所以说盯紧盘口，看见盘口出现异动的时候去撤单，今天就不会至于搁在地板上。这个过程还是持续比较久的，今天有充分的时间去反应，从放量到开板可能有一分多钟的时间，就自身盘口成价来说并不是很强，但是板块一直在持续走强，所以说多给它一些时间给他一些时间，今天的哈咬是可以做地板壁水面以上S的正体地板B水面以上S的正T的。至于收盘点位我觉得收的不错，因为今天他就算板了明天也要卡异动，这种盘面下好好消化一下昨天爆量的获利盘比较好。 第10段 银保证这块估计大部分人看不上，后续指数想要重回4000点如果不靠科技这边还是主力，毕竟证券板块真的没怎么涨过，从护盘跟估值修复的角度都有故事可以讲。日内最主动的是广发证券，周五的首版是香菜股份，这两支比较有辨识度，可以选出来。至于白酒不在计划内，感兴趣从确定性的角度可以看看茅台。煤炭也不在计划内，但是石油化工煤炭这些都可以算资源类每一冲突受益，既然选了通元可以不看其他。如果看其他化工，周五有一个最强的首版，今天也是继续进击金牛化工。煤炭早上最主动的标的大有能源也是老熟人啊。 刚刚这些只是今天的一个盘面思路分享，并不作为投资建议，明天可不要再去追了，爆发首日后排尚可一买到明天这些前排也会出现卖点。 第11段 有时效性的盘面思路会在内部分享，如果感兴趣的话，别忘了留意本周日的公众号文章，大家可以主页签名自取。最后恭喜西班牙，恭喜许哥，当然也恭喜雅各亭，本身能够如道决赛已经非常超预期了，就是我是相信的，但是就贫不就赌。人们总是倾向于筛选自己

视频信息 标题: 那年二十多岁牛市，我觉得会永远猛干下去，什么也割不了我 BV号: BV1aRKJ6fE8n 时长: 4分52秒（292秒） 作者: MiniMax-M3 原始链接: B站视频 视频摘要 视频围绕一次A股极端大跌行情展开：当日平均股价跌7.28%，超600家跌停，多只龙头股断板或腰斩，指数向下加速尚未见底。作者给出见底三要素——放量承接、高位亏钱效应收敛、短期支撑不破缺一不可，并指出当日两点反弹过早变成"死猫跳"，最终回落掏掉抄底资金，市场底尚未确认。视频重心放在六条保命纪律：按趋势控总仓位、单一赛道分仓至多两标的、低确定性机会用小仓、避免改错心理、程序化时代做最快或最慢、出现连续负反馈要主动停下。结尾感慨故事信仰逻辑都不可信，唯有盘面资金选择可被相信，老股民被长熊教会尊重盘面。 核心要点 股灾概况：2025年4月7日以来最大单日杀跌，平均股价跌7.28%，跌停级以上标的超600家，航天工程、长电科技等龙头股断板，高位抱团持续瓦解。 见底三要素：放量承接、高位联板亏钱效应收敛、支撑短期不被跌破，缺一不可；三个条件未齐之前不轻易言底。 死猫跳判断：当日两点即拉升属过早反弹，要么直接金针探底反包，要么回落掏抄底资金，多空博弈未结束；今日走出第二种。 总仓位控制：上升趋势可重仓，下跌趋势必须压缩总仓位，单票仓位设上限，这是穿越牛熊的基本纪律。 分仓原则：同一赛道持股最多两只，可分弹性与容量做赛马；若三四只同属互联网金融等共振板块，等同未分仓。 避免改错心理：卖飞后追涨、抄底抄在半山腰后补仓都是对前面交易结果的纠错而非基于买点，会放大亏损而非修复错误。 程序化时代速度选择：做最快——方向确认立即买卖不留情；或做最慢——趋势未坏就死拿不折腾；居中策略最容易被量化与短线选手收割。 连续负反馈停一停：账户出现连续亏损时主动停下而非更激进，最大亏损常源于一次大亏后对纪律和风控的熟视无睹。 视频全文转录 口播原文，由 Groq Whisper 转录 + LongCat/M3 标点修复。 第1段 就在今天，2025年4月7号以来最大的股灾发生了。如果你是下午3点收盘之后止跌的，那么你应该感到庆幸，因为很多人是上午就止跌了。A股平均股价大跌7.28，跌停级以上的标的超过600家，主板的地板都进不了前400了。市场总龙航天工程便宜老大四板放量分期，车五板继续晋级打出市场新高度。伊兹龙得名利继续蝉联最大跌停风，单换手龙滑天科技二斤三成功，长电科技断板。人气容量照益继续进击，刺青弹性三天腰斩，趋日核心半月腰斩，高位抱团还在持续。最怕出力好，不出力好半年跌40%，出力好一周跌40%，火箭炸了也没那么夸张。指数目前开始向下加速，仍没有找到底。3874不是底，3794不是底，那3731呢？这个2021年的新能源大顶，以及去年8月份确认的趋势科技牛市，是否会被证伪呢？ 第2段 你要判断什么时候真的见底：放量承接，加上高位联板亏钱效应收敛，加上该支撑短期不被跌破，再说底部的事情。今天盘中的反弹太早了，变成死猫跳了。这个我只给一个判断啊：盘中如果一直比较悲观，然后尾盘最后15分钟开始放量拉V，那这里边基本上是没有获利盘的，并且大家会开始期待周一要很好的反转行情。但今天下午两点就开始拉升，它要么今天就金针探底，用剩下的时间把跌幅全部或者大部分反包修复；要么再回落掏一批人，被掏的这一批超底资金隔日一旦表现不佳，获利盘跟纪律止损盘再次落沙，多就还没有底。显然今天走了第二种。 大家曾经对科技坚定的信仰，现在开始是真的被击穿了，不想割买的不多。事已至此，放着看吧，就扔那了，会轮到的，还能怎么样呢？ 第3段 三倍做多加五，今天的段子比市场有意思多了，到处都是投降书。三倍做多加五就像逆回购一样，富力永远不会辜负你。哎，为什么要玩大A呢？仇人陷害，哀鸿连跌十日计。 要说今天盘面到底有没有什么可讲呢？其实还有，比如两市三一票啊，断板最高标的博弈啊，电力的日内龙头啊，今天来说都意思不大吧。今天讲讲都有哪些纪律，在这个行情下是可以保命的东西： 第一个，总仓位：指数在上升趋势的时候可以上仓位，在下跌趋势的时候控制总仓位，单票仓位给自己设一个上限，不要超过你总资产的一定比例。这是不论牛穷的一个基本纪律封控。 第二点是分仓：如果你分了很多仓都在一个板块里，比如说互联网金融拿了三四只，那不叫分仓，因为他们基本上是共振的。 第4段 一个赛道里最多拿两只，你可以根据他们的性质去做赛马，太弱流强，或者一个短线弹性一个趋势容量。 第三点，低确定性的机会要小仓。最近的所有抄底都可以说是左侧博弈，因为左侧的胜率低，盈亏比高。要用大仓位去做胜率高的事情，这样心态会比较稳定。 第四个事情就避免一些改错心理的陷阱，学会认错。有人冲高卖飞了去改错就会追涨，导致自己被套。这是一种对踏空行为的改错，而这比追涨并不是因为他是买点才去交易的，是受到了自己前面交易的影响——前面交易的影响。有人抄底抄在半山腰，在更低的位置去补仓，并不是因为更低的位置是买点，而是对自己第一次抄底没有抄在最低的改错，带有一定拒绝认错的情绪。 第五点，就是当前行情程序交易非常多，所以说速度很快，要么做最快，要么做最慢。 第5段 最慢就是当趋势没有被破坏的时候一直拿着不动；最快就是在方向确认的时候，直接立刻买定离手或者卖出离手，不要留情。因为交易速度在中间区间的是大部分人，而这部分人被量化收割的最厉害。想吃波动差价，没有足够的经验是很难战胜一些短线选手和量化的。 最后一点，也是最重要的一点，也是近期很多人亏损的根源，就是我之前讲过的：如果你的账户出现连续的负反馈，请停下来，而不是更加激进。最大的亏损往往出现在一次大的亏损后，承受预值的击穿会让你对一些习以为常的纪律跟风控熟识无睹，犯更大的错误。 OK，今天想说的就是这些了。现在知道为什么一切故事信仰逻辑都不可相信，唯一可相信的还是盘面资金的选择了吧？这是无数老股民在慢慢长熊中跌出来的思想，刚硬。 第6段 眼看着要把它忘了，谢谢你大A让我们回想起来，大A还是那个大A。至于后面怎么办，什么时候可以抄底，周末再说。 更多前程观点，还别忘了关注公众号文章，大家可以主页签名自取。我们下期视频再见，拜拜，谢谢大家。

视频信息 标题: 为了骗我钱全球编了这么大个叙事，其实是没必要的 BV号: BV1DsKG6KEXU 时长: 7分01秒（421秒） 作者: MiniMax-M3 原始链接: B站视频 视频摘要 本期视频为主播对当日 A 股盘面的复盘与策略解读。整体市况处于缩量筑底阶段：上周成交量从 3.39 万亿降至 2.4 万亿，指数在前低附近获得一定支撑，但需观察未来 3-5 个交易日是否跌破以确认底部。盘面上，医药板块尤其是创新药是当前唯一具备穿越属性的主线，短线炒小炒差炒连板风格回归；紫光代表的国产算力方向凭借人工智能大会预期保持韧性，AI 应用影视院线则呈现批量涨停但持续性存疑。风险方面，德明利二季度业绩环比下滑引发市场对存储芯片涨价周期见顶的担忧，悲观情绪向整个科技线传导。主播强调科技是康波周期级别的大叙事，短期波动不改变长期判断，但海外链短期需等待 7 月底美股科技巨头资本开支指引。操作上建议控仓博弈潜在主线，重仓时机比抓龙头更关键。 核心要点 量能缩量：上周成交量从 3.39 万亿骤降至 2.4 万亿，缩量近 1 万亿，指数收在前低附近，需观察 3-5 个交易日是否破位以确认底部。 创新药主线：在所有题材中创新药是唯一可称主线或穿越的方向，猴王、新华三等相关品种溢价明显，板块韧性最强。 医药板块走强：万邦顶着异动继续大阳，哈药扩展新高度，医疗医药成为涨幅靠前的领涨方向，标志短线炒差风格回归。 科技紫光韧性：紫光是当前唯一坚守的科技方向，新华三交换机业务对标华为，受人工智能大会催化，AI 端侧及算力链整体企稳。 德明利冲击：德明利 Q2 业绩环比下滑，市场担心存储涨价周期 Q1 已见顶，悲观情绪向整个科技板块传导，引发连锁抛压。 康波周期视角：科技是康波周期级别的长期叙事，海外链短期需等待 7 月底美股科技巨头资本开支数据验证，超预期则行情延续。 AI 应用风险：影视院线出现批量涨停但持续性差，多数标的呈天一天地一天走势，与 AI 端侧一同被归入高波动低持续性方向。 仓位管理优先：在市场不确定性较大背景下，控仓博弈主线比追逐单一个股更为重要，重仓时机判断是长期保命的核心能力。 视频全文转录 口播原文，由 Groq Whisper 转录 + LongCat/M3 标点修复。 第1段 为了骗我钱，全球编了这么大个叙事，其实是没必要的。咱们简单做个民调，投投票。大家可以把这波指数见没见底、什么时候见底的意见打在弹幕中。有人觉得见底了，因为现在淘宝闪送最快5分钟；有人觉得没见底，因为看不到方量。市场到今天为止用了一周的时间，量能缩了将近1万亿。上周五是3.39万亿，今天是2.4万亿。 盘面在炒什么东西呢？炒西游记，大师兄就是猴子嘛。昨天我们专门写篇文章讲猴子，虽然发动态，但估计大部分人都没看。猴子这个题材是我见过的从诞生到出段子满天飞最快的题材——一只猴子20万，等于一台小米SU7。所以今天对猴子本来是有些悲观的态度的，就没想到大师兄比想象中要强。猴王任内给的溢价还不错，招演的地位差不多相当于航天的中国卫星，想想当天中国卫星什么表现，再看看今天的创新药，你会发现创新药在这个行情下还是相当有韧性的。 第2段 那些涨幅靠前的板块里也有医疗医药相关的板块，万邦顶着异动继续大扬，最高板哈药还在扩展新高度。这是个好信号呀！难道说老股民最熟悉的短线炒小炒差炒联板又来了吗？终于在短线中找到了加一般的温暖。 二十，凶就是猪了，最近猪的持续性也相当不错。 三十，地沙盒用码是这个一度20厘米涨停，其他人一度20厘米涨停。其他的像什么西域旅游、西藏天路，大家就自己看看。 今天大票里唯一的强者是紫光，也是目前我们唯一没有放弃的科技方向。紫光下属的新华三，他的交换机业务在国内是前二，跟他差不多并列的是华为，但是华为没有上市。这部分博弈的就是人工智能大会，明天照看那个是否有些催化。今天看来资金是韧的，一根阳线把前面的调整都反包了。 第3段 有些相关性的，比如新网、锐杰、浪潮，现在也稳住了。 这个是股博产线AI端册，是有消息的净价顶一字。道明光学前排，芙蓉偏后排一点，锐心V。还有之前炒AI手机的中心通讯，今天如果看这个方向，拿尽可能往前的前排就做芙蓉好了，或者锐心V开盘早一点去盘中一动的。 电解VC添加剂沉寂了很久，今天开始表现华盛里电辅助股份。 此外就是AI应用影视院线，开始出现批量涨停。但是这个方向非常坑啊！很多里面的标的都是天一天、地一天的。这些东西跟AI应用AI端册一起，持续性都很难保证。 那目前可以称之为主线，或者说，你不把它叫主线叫穿越也可以，仅有创新药一个题材。 前面这些大空头还在天上挂着呢，科技暂时就别想好。今天指数差不多是刚刚好收在了前低附近，略破了不到一个点。 ...

视频信息 标题: 跌出性价比，行情即将开始，打起精神，久姐喊你抄底了 BV号: BV19JNb6SE25 时长: 6分49秒（409秒） 作者: MiniMax-M3 原始链接: B站视频 视频摘要 本期视频围绕 A 股是否迎来抄底时机展开论述。主播指出昨日行情为 924 行情以来第二次跌破年线，结合历史牛市户指跌破后的反弹规律与韩国市场政策反转共振，论证当前位置具备较大波段反弹空间。同时 ETF 大额申购、补跌信号释放及存储半导体等科技板块强势反攻均被视为积极信号。重点分析科技反攻主线、创新药保险油气等防守板块机会，并提示商业航天因开盘走弱而短期失效。最后建议放弃信仰思维，以量价基本功严守风控。 核心要点 年线二次跌破：昨日行情为 924 以来第二次跌破年线，结合历年牛市跌破连线后大部分都有较大波段反弹的数据，论证当前位置具备低吸价值。 韩宗共振信号：韩国盘中政策利好推动强势反转，与 A 股科技板块共振关系已超过北向资金，带动存储、半导体设备等科技方向大幅反攻。 资金申购信号：沪深 300、中证 1000 ETF 出现显著大额申购，反映机构资金入场，是底部积极信号之一。 补跌释放风险：前期抗跌品种出现补跌，本质上释放了结构性风险和空头力量，为后续行情腾出空间，可视为大方向利好。 科技反攻主线：存储芯片（兆易创新、中寒半导体等）、东山创版及金安业绩超预期股成为反攻领头羊，弹性标的值得参与。 防守板块轮动：创新药趋势走强，新华保险业绩支撑保险板块不跌反涨；油气受地缘冲突刺激，通元、墨龙表现强势。 商业航天失效：中国卫星低开后跌破均线，主观资金投降，板块筹码结构破坏，需等 8 月朱鹊发射及年底火箭回收验证后再观察。 风控纪律：市场无需信仰，应聚焦量价基本功与盘面协同，严守交易纪律保护本金。 视频全文转录 口播原文，由 Groq Whisper 转录 + LongCat/M3 标点修复。 第1段 兄弟们，你又回来了。这波看多没毛病吧，真的是跌得差不多了。咱们今天A股的指数小缩量一点点，基本是个平量反包了昨天一线的实体部分。而昨天基本上是年内最差的单日行情之一，把年线给跌破了，这是924以来的第二次。大家可以看一下，我把年线画出来了。年线并不指的是年均线，一般指的是250日均线。上周四的反弹年线保卫战不是底，不缺口不是底。今天隔壁棒子点了一把火，终于开始反转了。有个客观数据，就是历年牛市户指跌破连线之后，后面都怎么走的呢？大部分都有一个比较大波段的反弹。不过你也可以反驳我说现在在这个位置，那就好比说科技已经凉凉了，以后牛转熊，大家觉得会这样吗？美股液盘是大跌的，看美股这个走势趋势有什么大问题吗？ 第2段 所以科技见顶是哪一天？不知道，反正不是现在。昨天还有很多媒体，包括采访的量化，他们说：哎呀，我们没有跟韩国因子做对照。这个事情你不要看他们说了什么，要看他们做了什么。现在韩国宗旨跟A股的共振关系已经超过当时北向资金的感觉了。这是午前11点半A股收盘的时候，1点是午后A股开盘的时候。棒子中间偷摸着涨了这么多，A股在干什么呢？开盘啊，赵毅创新存储猛充。开盘啊，照翼创新，存储猛冲！商用指数3根5分K大阳线框框就往上冲了60个点。如果你去看当时的盘面的话，抢筹力度能让人回想起那天发射成功长尺椅的商业航天。不少ETF都是直线往上打的，比如半导体设备，更直接映射中寒半导体。还有今天科技方向的反攻领头羊东山创版的新一圣出业绩的金安。 第3段 散户都知道看看韩宗做大A的科技，量化能不知道？那韩宗为什么今天身为反转呢？其实有几个因素吧。第一个是人家中午开了政策会，一个是想做强韩元、提振股市，一个是对一些杠杆产品进行一些会议讨论，来解决冲击过大的问题。就盘面来说，总归是当成利好来解读了。韩国股民每天就四个选项：涨八个点熔断，跌八个点熔断，振幅八个点，和阿西巴。中国股民就是：都怪美股，都怪棒子，都怪量化，三倍多、多加5。最近有些比较好的信号，比如很多沪深300ETF出现了大的进额申购，而且中正1000最为明显。还有一个虽然恶心到了我自己，但是在事后想一想，也许是一个利好的信号，就是前期扛跌的标的出现了补跌。为什么说在某种程度上这会被解读成大方向的利好呢？ 第4段 因为这些方向并没有什么利空，而且再过两天有人工智能大会，可以说还是有利好的。所以这些个评量最后一杀，可以把它解读成为把空间跌出来了，释放前期获利盘的结构性风险和最后的空投。市场唯一还没跌的方向，如果你在里面这两天被杀，是不是想清仓了？连最后的坚定筹码都要被消灭掉一部分，那说明市场正在尝试构建新的平衡，或是空投的垂死挣扎。市场什么时候见顶？韩国女孩黄金时代顶，什么时候该反弹了？我觉得这两天差不多该反弹了，行情总是在绝望中诞生的。而现在盘中开始出创新药跟科技业绩的利好，出业绩也不是所有标的都照杂无误了。最后再说一个好玩的事情，彭辉前段时间他的高管老是被机构打电话问：你们是不是有什么利空？排产是不是有问题？ 第5段 给人家问烦了，就开始炮轰说这些纯概念股、低俗的股还能大涨，现在老是做投资的人被杀，他觉得都是量化的股。然后写这个东西就火了，这个大家有空可以自己看看。总之现在有人把它定义为反量化低股，但我说实话，抓到这个消息来做澎湃能源的里面说不定也有不少量化。首先作为储能电池的前排和弹性标的，整个储能电池的基本面不用担心，我们很早之前就研究明白了，业绩也差不了。所以说如果技术形态符合，也不用想那么多有的没的，可以是水参与一下的。这三根K线是什么？大家自己应该一看就明白了。防守板块日内也不算弱，并且没有随着科技的修复被虹吸。比如创新药最近有不少标记趋势都走得不错，最高板虽然断了，但反馈也不恶劣，次高进级成为最高。 第6段 首先是煤冲突干起来了，今天的油气一说起来还是墨龙跟通元这两家，通元这两家，通元20厘米板很漂亮的跳空高开。但是因为一些刻板印象故意大家都不愿意去，毕竟万一伊朗美国不当人连夜关系缓和，负反馈也是非常大的。第二个昨天新华保险披露的业绩还不错，今天上午盘面这么烂，自然而然可以把它作为一个对流方向。没想到五盘指数修复了之后保险不跌反涨，可以小小的做一个套利。再一次就是刚开盘的时候涨幅最好的方向是肿液，这里面敦煌开了个T字板，早盘比较主动的神能种叶是可以考虑做套利的。至于航天啊，昨天爆亮十字星，中国卫星为逆势表态的标的，今天低开很危险很危险，开盘如果不快速修复就出问题了。实际上开盘前30秒基本上就结束了，拐头跌破均线向下，整个商业航天板块就此认输，主观资金全面投降。 第7段 在这个过程中呢，一些板块内的标的早已通过开盘快速贴边下插来奠定了今天的方向，三前排贵省、九峰、中信基本都是一模一样的走势。航天这个板块暂时就没了，不管逻辑再好，筹码结构一旦烂掉，短期内就难有表现。想想那些科技大票吧，那后续催化就只能等8月份的朱雀。当然这个也不够决定性，以及年底的尝试以付费验证我们那个火箭回收回来是成功了，再打出去没有问题才能把这个流程跑通。因此只能以后再说。现在这个市场不要有什么信仰，不要做投盐的主观资金，做盘面的主观资金量价的基本功才能是在一些关键时刻严守协同，保护自己的最后一道防线。更多前程观点会不定期发布在隔壁公号文章中，大家可以逐一写名字去。如果对你有帮助的话，别忘了点赞、三连支持一下，我们下期视频见，拜拜！

视频信息 标题: 我已经忘了呀，劳累，更大的都输过了，不如来点大A笑话 BV号: BV1FoNy6rEHr 时长: 4分44秒（284秒） 作者: MiniMax-M3 原始链接: B站视频 视频摘要 本期视频围绕当日 A 股盘面弱势震荡展开。指数跌至 3900 附近，周五已与韩日市场脱钩走独立量化行情；韩日杠杆牛市疑似见顶，被部分人类比 2015 年 5178 点。作者回顾此前已"取关"的光线、存储等标的，成功规避大跌，但锂矿、储能、商业航天等低位关注方向也出现大幅回吐。重磅消息涉及美伊冲突重燃致霍尔木兹海峡封锁、油气股走强，以及海力士美股大涨、寒武纪拟港股上市对科技牛市的潜在冲击。作者指出 A 股约 60% 成交量来自量化，导致"行天"等概念出现涨停次日跌停的极端走势，唯一抗跌的中国卫星体现主观资金的真机构逻辑。半导体方向认为涨价叙事已失效、扩产叙事仍可讲；商业航天龙一龙二龙三全线下跌、资产注入预期标的封死跌停。在量化主导的市场中，作者主张放弃估值修复幻想、回归纯短线博弈，同时提示创新药具备穿越气质值得关注。结尾以平常心作结，强调做好人类的操作与仓位管理。 核心要点 市场情绪：指数跌至 3900 附近，周五已脱离韩日市场走独立下跌，韩日杠杆牛市疑似见顶被类比 2015 年 5178 点。 仓位回顾：光线、存储等高位标的成功"取关"规避大跌，但锂矿、储能、商业航天等低位关注品种同样大幅回吐利润，操作难度极高。 外围冲突：美伊冲突重燃致霍尔木兹海峡再度封闭，布伦特原油上涨，山东墨龙、通源石油等油气股走出一定持续性。 科技冲击：海力士美股大涨 13%，叠加寒武纪即将港股上市与密集业绩披露，可能给本轮科技牛市带来最后一击。 量化主导：据传量化交易已占 A 股成交 60%，导致"行天"题材涨停次日跌停的极端行情，唯有具备逻辑的核心中军（如中国卫星）展现主观资金抵抗。 半导体逻辑：涨价叙事已讲不通，扩产叙事仍可延续；半导体设备材料近期大跌但仍保留观察价值，若科技要参与只看扩产方向。 商业航天溃败：贵绳、九峰、中鼎三大龙头全线下跌，资产注入预期平台封死跌停，印证题材情绪已彻底走坏。 创新药机会：持仓周期超一周且节奏良好，估值体感不贵、热度不高，具备明显的穿越气质，是当前为数不多值得关注的方向。 视频全文转录 口播原文，由 Groq Whisper 转录 + LongCat/M3 标点修复。 第1段 你妈的双彩踩的是3900啊，这不还是太高估咱家指数了哈。周五眼看着已经不跟着韩宗涨了，独立跌出单边量化行情。今天看着韩宗跌熔断，也是没少跌嘛。韩宗这块杠杆牛市A顶了，我看到已经有人把他类比咱们大A的2015了，传说中的5178点啊，这个大家见仁见智。存储自从高位差不多这几天我们取关以来，虽然卖飞了一两根阳线吧，然后面一整波大跌，算是完整躲过了。光线也是在最后参与了加速的这一浪，之后取关以来再也没有重新关注过，现在看来也是险之又险。倒霉的是什么呢？哪怕你低位关注的方向，比如说锂矿啊、储能电池啊，甚至埋伏的商业航天啊，今天如果跑得慢了，前面做了半天利润都得要吐回去大半，某些走的烂一点的票甚至游盈反亏。 第2段 唉，最近的盘面真的让人气笑了。 重磅消息的话，美伊冲突又开始干了，霍尔木兹海峡再度封闭，布伦特原油涨，山东墨龙、通源石油还真走出一点持续性来。海力士在美股大涨13%，刚好海力士本家借此兑现，那想想以后中继续创还要在港股上市，加上近期业绩报的披露，是否会给本轮科技牛市再来最后重重一锤呢？有一个不保真的数据啊，说是当前A股的成交量量化已经占到了60%，如果这是真的的话，那某些逆天行情倒是可以解释了。就像上周五上一行天直接十几分钟拉了50个板，而且这些短平快的量化交易是不怎么参考基本面因子的，或者说基本面他们只拿来做筛选剔除最杂毛的那一批。于是乎啊，行天的标的纷纷涨停之后次日跌停，就像地心游记一样，本来就是一个在地底的板块，然后挖了一个洞把你挂在洞里的天上。 第3段 唯一逆势有抵抗的中国卫星说明什么问题呢？就是具有逻辑的核心中军里面的非量化交易者、有主观资金可能相对多一点，这像是有带着人类大脑玩的真机构，而不是量化机构在做。盘面现在也没几个活口了，还有什么能看呢？ 首先华为方向，最近一直在看的交换机这里本来是有表现的，后面盘面太弱了给带弱了。国产算力虽然调整前面涨的也多了，调一调正常。半导体方向现在涨价的故事讲不通了，扩产的故事上还可以讲通，大周期也是周期，随着扩产的进行价格必然会被抹平，下游对高价的接受慢慢会衰退，当一个人开始算账人人都开始算账，那不划算的东西就不会被接受，所以说只有卖产人的叙事能讲通。这两天半导体设备材料是跌了不少，但我依然觉得如果科技还能看的话，也就看看扩产，要么就都别看。 第4段 商业航天今天龙一龙二龙三，贵绳、九峰、中鼎。九峰也有别的逻辑，害，尾盘凯美特气还想偷板。贵绳是给可回收那个架子做绳网的，海上回收平台是海南做的，今天干嘛呢先跌10个点。做舰体结构件呢没眼看。好吧，唯一有资产注入预期的上市平台工程直接地板封死了，那能怎么办？纪律排队吗？现在行情到底怎么做才能迎合这帮主导市场的量化呢？那就是纯粹的短线投机博弈，忘掉一切基本面的东西，按照以前炒短炒差的思路，那不就龙一龙二龙三一看吗？谁先炸板九峰能源，谁的身位高贵绳，谁不急于期呢？那剩下的都不急于期开出来就该跑了，而且要强跑，根本不要想什么估值修复，你想等估值修复像天花系能能套你二三十个点。 然后创新药这个方向稍微关注一下吧，因为目前看起来它的持信也不是一周两周了，并且节奏非常好，有业绩体感相对没那么差，并且热度也不是很高，走穿越的气质比其他什么航天、机器人、化工、电池都要大得多。 第5段 好吧，今天视频就先这样吧，周一的家务也不够做了，只能说尽量平常心。你看昨天不要记K9跟勋打完比赛采访前都是笑着的，都这样了又能怎呢？更大的也输过了，做好属于人类的操作跟仓位管理，要是真的非得赛博飞升不可，那再考虑加入的是不迟。一些前程观点会不定期发布在公号文章中，大家可以主页签名自取。太阳升起的时候就把一切都忘掉，我们下期视频再见，拜拜。

视频信息 标题: 破防崩溃大跌失守4000点，航天大人黄昏见证你虔诚的信徒 BV号: BV1thN76CEvu 时长: 7分33秒（453秒） 作者: MiniMax-M3 原始链接: B站视频 视频摘要 视频围绕 A 股市场当日行情展开复盘，核心主题是长征十号一子级可回收验证成功引发的商业航天板块爆发，以及科技、新能源方向的分化。UP 主认为可回收成功是中国商业航天里程碑，但市场预期转变需要过程，当日板块涨停潮主要由量化推动，散户需避免追高。锂电方向业绩落地后多股破位下行，被判断为不可扛的趋势性走弱。兆易创新业绩炸裂但被解读为利好出尽，长鑫上市未必是利好，类似 SpaceX 上市对美商业航天的冲击。光通信、半导体设备走弱，但核心正股未现顶部信号。指数层面冲高回落属预期内双踩，需观察下周修复力度。策略上强调在量化主导市场中多做左侧博弈、减少右侧追高，保留航天先手等待后续波段。 核心要点 长征十号可回收验证成功：被定性为中国商业航天里程碑，但市场预期转变需要过程，板块行情尚未走完，去年多次实验失败积累的失望情绪使多数资金仍持观望。 锂电板块业绩落地后破位：天华新能三连跌停未止跌，天赐业绩不及预期高开低走，恩杰直接补跌，UP 主判断锂电方向破位不能扛，属趋势性走弱。 兆易创新利好出尽：存储芯片业绩超预期但并非严重低估，扣除长鑫一次性股权增值后扣非净利润并不夸张，最后一个博弈点消失，当天大资金净流出超 80 亿。 光通信与半导体设备走弱：中文记事社传出光通信业绩不及预期的小作文，中际旭创等标的反包失败；半导体设备 ETF 放量下跌但核心正股放量不明显，UP 主不认为这是顶部信号。 指数双踩需修复：当天冲高回落未破坏阶段反转趋势，但周一必须修复，最好重新站上 4017 或 4034 之上，否则需警惕风险扩大。 量化主导市场的应对策略：量化追逐热点且做高速跟随，散户右侧交易很难战胜量化，应多做左侧博弈或趋势波段交易，在无人问津处买入，在量化拉热点时卖出。 商业航天的操作纪律：右侧追高易冲高回落，中国卫星、长天电子等先手标的无问题，但后排标的需谨慎；可回收验证失败时分时波动剧烈，曾出现几秒钟杀至 -10% 的情况。 航天板块后续展望：若机构真正入场需借助周末消息发酵，保留先手看后续波段，优选绕不开的核心标的如中国卫星，可回收落地后还有下一次发射，涨跌不影响长期逻辑。 视频全文转录 口播原文，由 Groq Whisper 转录 + LongCat/M3 标点修复。 第1段 学子终于落地了！长征10号一子级可回收验证成功，商业航天板块5后全面爆发。我们买在无人问津处，做了两周的功课，终于迎来了第一个丰收时刻。为什么说是第一个？我觉得这波行情还没完！去年天天炒商业航天，可回收实验一次都没成功，现在真回收成功了。虽然是往昔回收，跟人家的路线不一样，但也称得上是中国商业航天的里程碑时刻。那个经典就是DS时刻——市场预期的转变需要一个过程。可以看到之前商业航天的行情，很多人都失望了，所以说今天大部分都持有观望态度。指数冲高回落，跌幅比较大，航天、医药走强，半导体、光通信走弱。后续科技指数、商业航天分别怎么看？大家别忘了点赞、关注支持一下。 我们简单做个复盘。刚刚披露的业绩，看起来又很棒。 第2段 截至今天，已经三个跌停了，7度业绩略超预期的天华新能今天依旧没有止跌，以横溢。夸张的不只有一只票，还有一整个板块。所以锂电这个方向破位是真的不能扛。天赐、恩杰纷纷出业绩。天赐业绩差一点，但是之前跌得实在是太多了，高开了五个点最终仍收在水下。恩杰是直接高开兑现补跌了。因为之前可以勉强说还未破位，今天就彻底破位了。 我们整个科技方向的大核心——兆易创新，存储批读业绩非常炸裂，但档没有特别低，非常炸裂但倒没有特别低估。因为估算一下，今年净利润100亿，明年就要200亿，算他现在是值4000多亿，有20多倍PE。当然我说的净利润是扣非啊，这个昨天第一时间就跟茶馆同学解释过了。兆易的业绩有20多亿应该都是长鑫的一次性股权增值，所以说扣非净利润这块并没有特别夸张。 第3段 今天兆易创新业绩一出，可以说短期内除了长鑫上市以外最后一个利好也出尽了。那长鑫上市到底是利好还是利空呢？这个不一定是利好呀，因为有长鑫炒长鑫去了，就像SpaceX上市先干死美国商业航天板块一样。部分机构认为这里最后一个博弈点已经消失，今天的兆易出现了单边的大资金出逃，全天金额流出80多个亿，这种幅度应该很久都没有见过了。 另外，科技的缩容。我们对光通信的预期并没有特别高，而且中文记事书上还有小作文说是业绩miss。当然这个大家看看就好，小作文吧，新能源早就习惯了。所以说光通信板块中均反包了，前面所有的修复，强的也被带弱，包括近封装光学、华为新催化的分支也不行了。半导体设备日内大幅回落，今天半导体设备相关的ETF放量大跌，但是核心正股放量的程度并不明显。 第4段 就半导体设备的核心公司来说，我并不认为这里是顶部信号，毕竟这帮ETF加起来也就百来亿的成交额。究竟这个板块走成什么样，还得看其中的核心个股表现。所以说下周依然先看这些核心成分股的修复情况。虽然双踩是预期内的，但踩的幅度确实有点超预期了。今天这个方向，我们适当做了一些左侧博弈，当下依然保持关注。 那指数这边，很多人觉得哎呀完蛋，这个修复是不是把人骗进来杀呀？又是一个爆天亮放量滞涨，我们要看到3800去吗？今天暂时仍没有这样的迹象。如果把这波定性为阶段反转的话，今天一根调整的绿K线并没有破坏整体的趋势走势。但是周一或多或少一定要修复，哪怕先杀后修复都可以，最好重新站上4017甚至4034之上。相对底部的放量滞涨，它跟高位的不一样，比起涨了就看机会、跌了就看风险，不是KTV开香槟就是ICU呼吸机。 第5段 我觉得咱们可以适当地冷静一点。那目前既然名牌知道是量化博弈的市场，就多去做反人性博弈，多做左侧少做右侧。最近做右侧的资金应该都挺痛苦的。 包括商业航天，今天一做右侧，只有首次最快的几个标的，比如中国卫星、长天电子、中国卫通，这些标的的半路没有什么大问题。可系回收的核心票没什么大问题。其他的万一追高有时候也会迟到冲高回落。航天医院的质物平台航天工程，我们在这个箱体里做替做了一阵子。今天要是早盘去博弈，要面临可回收失败的风险。大家还记得12月3号或者说23号，当时可回收验证失败时，分时波动有多大吗？有很多20厘米的弹性标的当时都是几秒钟杀到-10啊。所以说今天这个方向也没给没有先手的朋友提，只作为我们之前长期观察的标的可以在里面慢慢做替。 第6段 中午可维修成功之后，下午开盘这些标的都是一根直线往上打，包括直线之后的冲高回落，这种几涨几跌大部分都不是人类交易员干出来的。航天ETF、卫星ETF都是直线冲板，量化发动了50多架涨停，封板到最后的也有将近30架。这种力度下，窄点边都是起飞，但是1点10分之前还没板的标的，后面的一架可能就危险了。 后续题材扩散，除了长石以以外，竹雀系的一些标的，像什么金风，包括更早涨停的神剑，甚至包括太空光伏、SpaceX火箭发射厂都被量化拉了个遍。反而直接给长石以做舰体材料供货的广联冲高回落幅度比较大。 现在这个市场这么激情的核心原因之一，就是量化是跟热点的，什么东西火它先去拉什么。还有一部分量化是做高速跟随的，做跟随你永远做不过量化。 第7段 我想起很久之前我聊过些视频，讲怎么应对量化主导的市场：一种是趋势波段交易，一种是左侧博弈型交易。如果趋势波段交易，就忽略过程，认准逻辑，中间的涨跌顿化一些，而且最好能学会做替。因为做替公底将直接决定你的收益，哪怕是横盘阶段，上下波动幅度往往也超过10个点。左侧博弈就更难了，走错博弈就更难了，买在无人问津处，卖在量化抓热点时。启动之前非常煎熬，需要很好的耐心。今天能吃到商业航天的先手都是应得的，它是给前面这么长时间波折的奖励。 既然航天大人归来了，如果机构想借这个板块计算器真正变成买盘入场的话，还需要开开会呀、调研调研呀，正好周末也可以看消息的发酵。当前还是保留先手去看后续的波段，并且尽量拿绕不过去偏核心一些的。 第8段 就比如说，不管哪家火箭成功了，你卫星产业链一定受益，中国卫星就是绕不过去的标的。今天有一个很变态的可维修实验卫星链的成仓发射封板，炸板回落，成仓这天估计是套了不少人在里面的，今天一个板直接解套了，估计有人在板上抱头引发连锁反应，尾盘就炸到非常深的位置。今天五前可以做正替，午后理想操作是板杂之后尾盘拿回来。可回说落地了还有下一次发射，对不对？可回说落地了还要下一次发射，对不对？涨跌不影响逻辑，就算指数非常变态，骂完之后总也是要应对的。 OK，那本期视频内容就是这些。如果对盘中的信息感兴趣，一定要关注一下公号。祝大家周末愉快，我们下期视频再见，拜拜！