视频信息
- 标题: 缩量普涨跨月前瞻，168家涨停盛况，行情却依然极端，七月主线，呼之欲出
- BV号: BV15HTF6CExS
- 时长: 9分03秒（543秒）
- 作者: MiniMax-M3
- 原始链接: B站视频
视频摘要
本期视频对6月末A股行情进行复盘与7月前瞻，指出当天虽168家涨停呈普涨修复格局，但市场实际呈缩量状态，行情仍极度撕裂。一方面沪深50近期强势确立科技主线地位；另一方面高标股如风华高科出现连续暴跌，化工龙头横溢石化业绩亮眼却连续跌停，显示资金对纯基本面逻辑信心不足。视频认为当前市场厌恶接力、偏好弱转强，方向众多但主线不明，建议月末轻仓、多看少动。重点跟踪的穿越方向包括半导体设备材料、玻璃基板、商业航天等板块，其中PCB、光模块等前期超跌方向出现修复性反弹。操作上强调仓位控制、单票不宜过重、趋势首买可重仓但次日须快速减仓。最后将化工从中线预期下调为短线套利，展望7月关注科技催化下的商业航天与新能源方向。
核心要点
普涨缩量撕裂：168家涨停但成交量萎缩，沪深50强势与高标股跌停并存，反映资金分歧严重、市场极度撕裂，月末宜轻仓防守。
接力情绪恶化：市场偏好弱转强而非强更强，强势题材次日即熄火，方向众多但主线未明，需关注市场选择、多看少动。
穿越方向韧性：半导体设备材料与玻璃基板板块内部轮动走出韧性，趋势个股如极光反包创新高，适合多标的平铺或趋势持有待轮动。
商业航天关注：卓雪三试验完成叠加蓝剑航天IPO问询，刺激板块异动，鲁新创投、金风科技等股权线表现强劲，但持续性存疑。
化工预期下调：中国化学等标的业绩与估值合理但股价持续下跌，说明单纯基本面分析失效，中线逻辑须修正为短线套利思路。
仓位管理纪律：单票重仓仅适用于资金极小练手或确定性极高的趋势首买点；首买重仓后次日无论涨跌必须大幅减仓，控制总体占比。
超跌修复谨慎：PCB、光模块因基金风格飘移抛压结束出现反弹修复，但资金可能回流科技主线，持续性须观察次日表现。
7月主线前瞻：科技催化下的商业航天与新能源方向均有潜力，留好子弹、保持仓位灵活，等待主线明朗后再加码。
视频全文转录
口播原文，由 Groq Whisper 转录 + LongCat/M3 标点修复。
第1段
好怪的行情啊，再看一眼168家涨停有感觉吗？今天不仅是6月收官，也是A股2026年上半年收官。扣穿50在三大值中表现一击绝尘，尤其是最近两个月定定了小灯为王的科技行情。但同时你将看到人类不会从历史中吸取任何教训的——风花高科再次顶进30天200%移动，今天直接一字地板跌停。业绩暴增20倍，但是哪怕不考虑地缘冲突问题，请按一季度和之前的盈利去估算，也是相对便宜的。横溢石化在出业绩之后起提两个地板，市场普涨修复，但是大盘却缩量。后面的行情怎么看？大家还别忘了多多点赞支持一下。 我们现在开始。首先，月末最后这两天行情，我是建议大家较轻仓位过的，因为现在明显能感觉出来两个问题。 第一个问题，市场厌恶接力，比起做强更强喜欢做弱转强。
第2段
前一日强的题材次是见不到踪影，比如说创新药题材没有持续性，那就还不是主生期。 第二个问题，各个方向都在释放消息、释放力，好多故事都有人讲、都有人听。谁才是主线？老实说，不知道。研究得越多越不清楚。但是跨越往往是容易换主线的，所以我们就多看少动，关注市场的选择。 即便如此，市场也不是完全没有执行。个别方向就是我们之前提过的穿越备选，一个是半导体设备材料，另一个是玻璃基板，走出了比较强的韧性。这个韧性是板块内部轮动来体现的。比如昨天板块日内龙头奇兵集团高开秒板，前龙头奇兵集团高开秒板，强度颇高。但如果我们把它当传统短线来炒，今天也是高开秒板、甚至有可能开一字的预期，但实际上在板块强势情况下，居然走成了这样。
第3段
海鸿股份昨天一度没有上板希望，尾盘偷了个大烂板，却能够二连板成功晋级。昨天突破关注的第二极光更是绝了，一度冲高回落估计还套不上人，今天完全反包再创新高。所以对于这种节态方向，大家如果有条件可以选择多平铺几只，或者找一个逻辑比较好的票多拿一拿，冲高了就捡捡仓，迟早能轮到的。 当地材料端今天博弈了市场的最高版，但是这个最高版曾经有过比较恶劣的前科。当前它的逻辑是光刻胶树脂，流动盘只有十几亿，非常小。这里应该知道我要说什么了吧？我们回溯一下它的历史。这个是2025年1月的事情，非常明显的三个票。因此能博弈确实可以博弈，但是仓位一定不能上大了。不过现在看起来，三哥也不玩一字断魂刀了，听说大家喜欢玩趋势，也开始玩趋势了。
第4段
别的不知道，只有大起大落才是真。 既然是普涨修复，怎么能少了前两天跌得多的PCB和光波块呢？没看到今天一中天老师回了口大雪啊。基金风格飘移回流的抛压今天应该结束了，所以说有不少资金去做了这些方向的修复先手。但是这些钱呢，明天可能还会飘回来，飘回来之后会不会继续卖老灯买科技？只有明天才能看出实际性。早登买科技，只有明天才能看出持续性，所以暂时以观察为主。 最近关注的法拉第、光旋片、光电股份日内镇幅都比较大，成功修复上板。夜冷方向近期板块边缘斗龙头冰轮环境再度上板，老熟人生力环境大幅修复，但依然还没有反包前面的高点。冰轮环境这支票今天是可以做正题的：早盘冲上50线可以先买一笔，前高位置不板先做减仓，后面成功上板是运气好，如果没捡尾盘炸板是要把家的仓位捡出来的。
第5段
有关注文章的朋友应该知道，我们最近留意了一个情绪方向，就是商业航天。上周五和本周一有去一些核心标的拿到先手，目前来看反馈是不错的。今天商业航天板块大洋虽然中国卫星表现稍微逊色，但中国卫通、航天电子这样的标的在补涨。持续关注的上海汉训、广联航空，包括昨天骑士满足趋势舰舱的神舰，看这里是不是又是量制息只跌收红黑高开？虽然没拉升，但依然可以搬路。不过日内更强的还是蓝剑IPO的股权线——鲁新创投和金风科技。 昨天晚上有两个消息：第一个是卓雪三的静态顶火实验完成，第二个是蓝剑的IPO状态变动，目前是以问询。鲁新创投直接就高潮了，金风科技也早早上板，让大家一度回想起了当时的那个蜜月期。代工苏万利光伏日内也有表现，海市控炒仓位保持日内也有表现，还是控制好仓位保持关注。
第6段
虽说商业航天不一定能走出来，毕竟很多资金都没什么信心，但对此我们至少提前关注、控制仓位，先把利润做出来，无论成功与否，不会高位介入难受，也不会做亏。 昨天最强的创新药今天有破后晋级，它是日内第二个上板的精明健康，第一个上板的是谁呢？泰龙药业，一个高开直接兑现了。而稍微分析了一下比较看好的海斯科，如果早盘去拉升半路的话，日内应该还是有一些福音的。另一个广胜堂基本横盘，相对就不进入人意一些。前排表现如此，那整个板块持续性如何？自然也不用我多说了。 存储风色方面，深科技最近在做朝一和长电的部长量价提升。如果强趋势去半路没有问题，但千万不要追板。功率半导体近期一直走势不错，但很多票都没有给到很好的买点，比如说这个是蓝威50线基本都不带碰的新节能——死达半岛要做有的时候真的只有硬着头皮追。
第7段
昨天有关注一个创版的在五十线附近的标的杨洁科技，直接高开启动，这两天振幅比较大，可以借此做个T，脱离成本局限。 电子机轻扶酸，多扶多。今天是两式，竞价金额低开盘，承接上课是可以控仓低阶的。说起炸版，昨天炸版的凯美博弈之后今天给了一定的溢价，但作为T子版的40来说还是不及预期，所以简单当成套利离场即可。 电池方向也有异动。新晝帮大洋星源材质，这家伙最近是蹭上半导体设备材料端了，他的子公司是在做MFC零部件的，主要是半导体设备零件，主页是电池的隔膜环节。所以说N节虽然也涨了，涨了没那么多。碳酸锂期货那个宁德的矿算是事件落地了吧？利空落地当利好了。今天上游的一些标的比如说永山李业、天华新能得到一定程度的修复。
第8段
制冷剂趋势的句话还在慢慢搓，作为全球龙二的三美今天起了个手板。但这个手板一部分原因跟多夫多一样。 最后再说下化工。目前对于整个化工的预期不得不下调，中国化学6倍P没有用啊。行业景气归景气、发展好归好，机构预期利润给到七八十亿，目标价哐哐给到十六七块钱，空间翻倍不止，依然挡不住股价一路下跌。因为推动股价最直接的涨劲原因是资金的买与卖，只要资金不看好一直卖，历史上公司的市值低于公司的净资产甚至净现金流的情况都不是没有过。很多东西都是它上涨是合理的，不涨你没办法，还记得阿迪特吗？所以为什么单纯的基本面分析、指标分析、技术分析在这个市场都很难走通？因为太卷了。钱要真的那么好赚，那些清北财经出身的人一定炒股赚大钱了吧？
第9段
所以说我们目前对于化工的中线投资要把它修正成短线套利。如果是长线基本面选手，我说的这些都没有意义，可以不用听我的，因为你应该具备拿一个季度甚至一年的耐心，现在这些扰动不会放在眼里。中线选手这样搞是不能忍的。所以说化工之后出现了启动，我们知道他很合理，如果参与做短线套利即可。已经在里面的找机会做替减亏。市场永远是对的，不及时的正确跟错误无异。 如果说周五市场普跌的阴线还情有可原，今天的继续阴跌就是差劲的象征。如果真的以后想启动大不了追回来，如果直接爆发追不了了，那就是没有缘分，没有必要在一个题材吊死，好方向多的是。 此外就是最近发现一些朋友会在单票上上仓位过重。这一点在两种情况下我认为是合理的：跌，你的资金体量特别特别小，现在主要做练习所谓的单票仓位过重，但对你的总资产来说不大，这是可以接受的，也不会影响你的心态。
第10段
另一方面是在确定性极高的趋势建仓节点，比如赵毅这天50线开盘说建仓，一口气先干个八成仓，40冲高先减一半或者减三分之二，把成本线做得低低的，留上两三成仓看底牌，这样是可以的。如果是趋势的第一买点上了重仓，第二天不管成功失败是涨是跌，都要第一时间大幅卸掉仓位，让它的总体占比健康一些。而之所以第一买点要上重仓，是为了让你减仓之后有足够的利润电来格局。 下个月的题材呢？科技催化的细分：商业航天、新能源，目前来看都有机会。我们留好子弹，走一步看一步。更多前程观点还是发布在隔壁公众号文章中。如果这视频对你有帮助的话，不要忘了点赞、三连支持一下，我们下期视频再见，拜拜。